Filing Your Taxes Online is Fast, Easy and Secure.
Start now and receive your tax refund in as little as 7 days.

1. Get Answers

Your online questions are customized to your unique tax situation.

2. Maximize your Refund

Find tax credits for everything from school tuition to buying a hybri

3. E-File for FREE

E-file free with direct deposit to get your refund in as few as 7 days.

Filing your taxes with paper mail can be difficult and it could take weeks for your refund to arrive. IRS e-file is easy, fast and secure. There is no paperwork going to the IRS so tax refunds can be processed in as little as 7 days with direct deposit. As you prepare your taxes online, you can see your tax refund in real time.

FREE audit support and representation from an enrolled agent – NEW and only from H&R Block

How Do I Amend A Tax Return

Address For State TaxesTaxes And UnemploymentFree State TaxTax 1040 Ez2012 TaxesFile 2012 Taxes ElectronicallyIrs Amended Taxes1040 Es FormTaxact 2007 Delux EditionIrs Free FileAmending Tax Return1040ez FormsIncome Tax Forms 20121040 Es1040 Form 2011My TurbotaxAmended Irs ReturnState Tax Forms 2014Amend My 2012 Tax ReturnIrs Forms 1040ez 2012Free Income Tax Filing For SeniorsFree Income Tax ReturnI Had Received Disability Can I File Income Tax Can I How Much Can I Money For RefurnWho Has Free State Tax FilingHow Much Can I Deduct For Health Insurance On Income Taxes For 2010?Irs Free E File 2011Amended 1040ezFree File 2012 Tax ReturnTurbotax State Efile CouponIrs 2011 Amended Tax ReturnFile Tax ExtensionHow To Fill Out A 1040x Step By StepH&r Block Tax Returns2011 Irs 1040ez FormStates Without Income TaxHow Can I File My State Taxes Online For FreeHrblock FreeMilitary Tax HelpTax FilingFile Income Tax Online Free

How Do I Amend A Tax Return

How do i amend a tax return Publication 596SP - Main Content Table of Contents Capítulo 1 —Requisitos para TodosRequisito 1 —Límites del ingreso bruto ajustado (AGI, por sus siglas en inglés) Requisito 2 —Tiene que tener un número de Seguro Social (SSN) válido Requisito 3 —Su estado civil para efectos de la declaración no puede ser casado que presenta la declaración por separado Requisito 4 —Tiene que ser ciudadano de los Estados Unidos o extranjero residente durante todo el año Requisito 5 —No puede presentar el Formulario 2555 ni el Formulario 2555-EZ Requisito 6 —Tiene que tener ingresos de inversiones de $3,300 o menos Requisito 7 —Tiene que haber recibido ingreso del trabajo Capítulo 2 —Requisitos que Tiene que Cumplir si Tiene un Hijo CalificadoRequisito 8 —Su hijo tiene que cumplir los requisitos de parentesco, edad, residencia y declaración conjunta Requisito 9 —Sólo una persona puede utilizar a su hijo calificado para reclamar el EIC Requisito 10 —Usted no puede ser el hijo calificado de otra persona Capítulo 3 —Requisitos Si No Tiene un Hijo CalificadoRequisito 11 —Tiene que tener por lo menos 25 años de edad, pero menos de 65 años de edad Requisito 12 —No puede ser el dependiente de otra persona Requisito 13 —No puede ser el hijo calificado de otro contribuyente Requisito 14 —Tiene que haber vivido en los EE. How do i amend a tax return UU. How do i amend a tax return durante más de la mitad del año Capítulo 4 —Calcular y Reclamar el EIC Requisito 15 —Límites del ingreso del trabajo El IRS le Calculará el Crédito (EIC) Cómo Calcular Usted Mismo el EIC Anexo EIC Capítulo 5 —Denegación del EIC Formulario 8862(SP) ¿Se le ha Prohibido Reclamar el Crédito por Ingreso del Trabajo por Cierto Número de Años? Capítulo 6 —Ejemplos DetalladosEjemplo 1 —Sara Rojas Ejemplo 2 —Laura y Jorge Ramírez Capítulo 1 —Requisitos para Todos En este capítulo se explican los Requisitos 1 al 7. How do i amend a tax return Tiene que cumplir los siete requisitos para tener derecho al crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Si no cumple los siete requisitos, no podrá reclamar el crédito y no necesita leer el resto de esta publicación. How do i amend a tax return Si usted cumple cada uno de los siete requisitos de este capítulo, lea el capítulo 2 o el capítulo 3 (el que le corresponda) para obtener información sobre otros requisitos que tiene que cumplir. How do i amend a tax return Requisito 1 —Límites del ingreso bruto ajustado (AGI, por sus siglas en inglés) Su ingreso bruto ajustado (AGI), tiene que ser menos de: $46,227 ($51,567 si es casado que presenta una declaración conjunta) si tiene tres o más hijos calificados, $43,038 ($48,378 si es casado que presenta una declaración conjunta) si tiene dos hijos calificados, $37,870 ($43,210 si es casado que presenta una declaración conjunta) si tiene un hijo calificado o $14,340 ($19,680 si es casado que presenta una declaración conjunta) si no tiene un hijo calificado. How do i amend a tax return Ingreso bruto ajustado (AGI). How do i amend a tax return   El ingreso bruto ajustado (AGI) es la cantidad que aparece en la línea 4 del Formulario 1040EZ, la línea 22 del Formulario 1040A o la línea 38 del Formulario 1040. How do i amend a tax return   Si su ingreso bruto ajustado (AGI) es igual o superior al límite aplicable indicado anteriormente, no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return No necesita leer el resto de la publicación. How do i amend a tax return Ejemplo —Ingreso bruto ajustado (AGI) mayor al límite. How do i amend a tax return Su ingreso bruto ajustado (AGI) es $38,550, usted es soltero y tiene un hijo calificado. How do i amend a tax return No puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) porque su ingreso bruto ajustado (AGI) no es menos de $37,870. How do i amend a tax return Sin embargo, si su estado civil para efectos de la declaración es casado que presenta una declaración conjunta, tal vez pueda reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) porque su ingreso bruto ajustado (AGI) es menos de $43,210. How do i amend a tax return Bienes gananciales. How do i amend a tax return   Si está casado pero reúne los requisitos para presentar la declaración como cabeza de familia según ciertos requisitos especiales para contribuyentes casados que viven separados (vea el Requisito 3) y vive en un estado con leyes de bienes gananciales, los ingresos brutos ajustados (AGI) incluyen la parte del salario tanto de usted como de su cónyuge. How do i amend a tax return Esto difiere de los requisitos de los bienes gananciales correspondientes al Requisito 7. How do i amend a tax return Requisito 2 —Tiene que tener un número de Seguro Social (SSN) válido Para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC), usted (y su cónyuge, si presentan una declaración conjunta) tienen que tener un número de Seguro Social (SSN) válido expedido por la Administración del Seguro Social (SSA, por sus siglas en inglés). How do i amend a tax return Todo hijo calificado indicado en el Anexo EIC también tiene que tener un número de Seguro Social (SSN) válido. How do i amend a tax return (Vea el Requisito 8 si tiene un hijo calificado). How do i amend a tax return Si su tarjeta de Seguro Social (o la de su cónyuge, si presentan una declaración conjunta) tiene impresas las palabras “Not valid for employment” (No es válida para trabajar) y su número de Seguro Social (SSN) fue expedido para que usted (o su cónyuge) pudiera obtener un beneficio procedente de fondos del gobierno federal, no puede obtener el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Un ejemplo de beneficio procedente de fondos del gobierno federal es el seguro Medicaid. How do i amend a tax return Si su tarjeta tiene impresas las palabras “Not valid for employment” (No es válida para trabajar) y su condición migratoria ha cambiado de modo que ahora usted es ciudadano o residente permanente de los Estados Unidos, comuníquese con la Administración del Seguro Social para obtener una nueva tarjeta de Seguro Social que no tenga impresas dichas palabras. How do i amend a tax return Si recibe la tarjeta nueva después de haber presentado su declaración, puede presentar una declaración enmendada mediante el Formulario 1040X, Amended U. How do i amend a tax return S. How do i amend a tax return Individual Income Tax Return (Declaración enmendada del impuesto personal de los Estados Unidos), en inglés, para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Ciudadano de los Estados Unidos. How do i amend a tax return   Si era ciudadano de los Estados Unidos cuando recibió su número de Seguro Social (SSN), tiene un número de Seguro Social válido. How do i amend a tax return Tarjeta válida para trabajar sólo con la autorización del Servicio de Inmigración y Naturalización (INS, por sus siglas en inglés) o del Departamento de Seguridad Nacional (DHS, por sus siglas en inglés). How do i amend a tax return   Si su tarjeta de Seguro Social tiene impresas las palabras “Valid for work only with INS authorization” (Válida para trabajar sólo con la autorización del Servicio de Inmigración y Naturalización) o las palabras “Valid for work only with DHS authorization” (Válida para trabajar sólo con la autorización del Departamento de Seguridad Nacional), tiene un número de Seguro Social (SSN) válido, pero sólo mientras dicha autorización esté vigente. How do i amend a tax return El número de Seguro Social (SSN) no se incluye o es incorrecto. How do i amend a tax return   Si el número de Seguro Social (SSN) de usted o de su cónyuge no se incluye en la declaración de impuestos o es incorrecto, es posible que no le concedan el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Otro número de identificación del contribuyente. How do i amend a tax return    Usted no podrá reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) si en lugar de su número de Seguro Social (SSN) (o su cónyuge, si presentan una declaración conjunta) tiene un número de identificación del contribuyente individual (ITIN, por sus siglas en inglés). How do i amend a tax return Los números de identificación del contribuyente individual (ITINs) son expedidos por el IRS a personas no ciudadanas de los Estados Unidos que no pueden obtener un número de Seguro Social (SSN). How do i amend a tax return Si no tiene un número de Seguro Social (SSN). How do i amend a tax return   Si no tiene un número de Seguro Social válido, escriba “No” al lado de la línea 64a (del Formulario 1040), de la línea 38a (del Formulario 1040A) o de la línea 8a (del Formulario 1040EZ). How do i amend a tax return Usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Cómo obtener un número de Seguro Social (SSN). How do i amend a tax return   Si usted (o su cónyuge, si presentan una declaración conjunta) no tiene un número de Seguro Social (SSN), puede solicitarlo presentando el Formulario SS-5-SP, disponible en español (o el Formulario SS-5, en inglés) ante la Administración del Seguro Social. How do i amend a tax return Puede obtener el Formulario SS-5-SP (o el Formulario SS-5, en inglés) en el sitio web www. How do i amend a tax return socialsecurity. How do i amend a tax return gov, en la oficina de la SSA más cercana o llamando a la SSA al 1-800-772-1213. How do i amend a tax return Se acerca el plazo para la presentación de la declaración y aún no tiene un número de Seguro Social. How do i amend a tax return   Si se acerca el plazo para la presentación de la declaración de impuestos y aún no posee un número de Seguro Social (SSN), usted tiene dos opciones: Solicitar una prórroga automática de 6 meses para presentar la declaración. How do i amend a tax return Puede obtener esta prórroga mediante la presentación del Formulario 4868(SP), Solicitud de Prórroga Automática para Presentar la Declaración del Impuesto sobre el Ingreso Personal de los Estados Unidos (o el Formulario 4868, Application for Automatic Extension of Time to File U. How do i amend a tax return S. How do i amend a tax return Individual Income Tax Return, en inglés). How do i amend a tax return Para obtener más información, vea las instrucciones del Formulario 4868(SP) (o del Formulario 4868, en inglés). How do i amend a tax return Presentar la declaración de impuestos dentro del plazo estipulado sin reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Después de haber recibido el número de Seguro Social, presente una declaración enmendada usando el Formulario 1040X, en inglés, para reclamar el crédito por ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Adjunte el Anexo EIC, Earned Income Credit (Crédito por ingreso del trabajo), en inglés, debidamente completado si tiene un hijo calificado. How do i amend a tax return Requisito 3 —Su estado civil para efectos de la declaración no puede ser “casado que presenta la declaración por separado” Si está casado, por lo general, tiene que presentar una declaración conjunta para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Su estado civil para efectos de la declaración no puede ser “casado que presenta la declaración por separado”. How do i amend a tax return Su cónyuge no vivió con usted. How do i amend a tax return   Si está casado y su cónyuge no vivió en su hogar en ningún momento durante los últimos 6 meses del año, tal vez pueda presentar la declaración como cabeza de familia en lugar de casado que presenta la declaración por separado. How do i amend a tax return En tal caso, podría reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Para obtener información detallada relacionada con la presentación de la declaración como cabeza de familia, vea la Publicación 501, Exemptions, Standard Deduction, and Filing Information (Exenciones, deducción estándar e información sobre la presentación de la declaración), en inglés. How do i amend a tax return Requisito 4 —Tiene que ser ciudadano de los Estados Unidos o extranjero residente durante todo el año Si usted (o su cónyuge, si está casado) fue extranjero no residente durante alguna parte del año, no podrá reclamar el crédito por ingreso del trabajo a menos que su estado civil para efectos de la declaración sea casado que presenta una declaración conjunta. How do i amend a tax return Puede usar ese estado civil para efectos de la declaración sólo si uno de los cónyuges es ciudadano estadounidense o extranjero residente y elige declarar al cónyuge no residente como residente estadounidense. How do i amend a tax return En tal caso, se gravan los ingresos que usted y su cónyuge reciban a nivel nacional e internacional. How do i amend a tax return Si necesita más información sobre esta opción, obtenga la Publicación 519, U. How do i amend a tax return S. How do i amend a tax return Tax Guide for Aliens (Guía tributaria de los Estados Unidos para extranjeros), en inglés. How do i amend a tax return Si usted (o su cónyuge, si está casado) fue extranjero no residente durante cualquier parte del año y su estado civil para efectos de la declaración no es casado que presenta una declaración conjunta, escriba “No” en la línea de puntos directamente a la derecha de la línea 64a (Formulario 1040) o en el espacio directamente a la izquierda de la línea 38a (Formulario 1040A). How do i amend a tax return Requisito 5 —No puede presentar el Formulario 2555 ni el Formulario 2555-EZ Usted no podrá reclamar el crédito por ingreso del trabajo si presenta el Formulario 2555, Foreign Earned Income (Ingresos procedentes del extranjero) o el Formulario 2555-EZ, Foreign Earned Income Exclusion (Exclusión de ingresos procedentes del extranjero), ambos en inglés. How do i amend a tax return Estos formularios se presentan para excluir del ingreso bruto los ingresos recibidos del extranjero o para deducir o excluir una cantidad por concepto de vivienda en el extranjero. How do i amend a tax return Las posesiones de los Estados Unidos no se consideran países extranjeros. How do i amend a tax return Vea la Publicación 54, Tax Guide for U. How do i amend a tax return S. How do i amend a tax return Citizens and Resident Aliens Abroad (Guía tributaria para ciudadanos y residentes extranjeros de los Estados Unidos que viven en el extranjero), en inglés, para obtener más información. How do i amend a tax return Requisito 6 —Tiene que tener ingresos de inversiones de $3,300 o menos No puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) a menos que sus ingresos procedentes de inversiones sean $3,300 o menos. How do i amend a tax return Si sus ingresos de inversiones son más de $3,300, no puede reclamar el crédito. How do i amend a tax return Formulario 1040EZ. How do i amend a tax return   Si presenta el Formulario 1040EZ, sus ingresos de inversiones son la suma de la cantidad de la línea 2 y la cantidad de todo interés exento de impuestos que haya anotado a la derecha de las palabras “Form 1040EZ” (Formulario 1040EZ) en la línea 2. How do i amend a tax return Formulario 1040A. How do i amend a tax return   Si presenta el Formulario 1040A, sus ingresos de inversiones son el total de las cantidades de las líneas 8a (intereses tributables), 8b (intereses no tributables), 9a (dividendos ordinarios) y 10 (distribuciones de ganancias de capital) de ese formulario. How do i amend a tax return Formulario 1040. How do i amend a tax return   Si presenta el Formulario 1040, utilice la Hoja de Trabajo 1, que aparece en este capítulo, para calcular sus ingresos de inversiones. How do i amend a tax return    Hoja de Trabajo 1: Ingresos Procedentes de Inversiones si Presenta el Formulario 1040 Use esta hoja de trabajo para calcular los ingresos procedentes de inversiones para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC) cuando presente el Formulario 1040. How do i amend a tax return Intereses y Dividendos         1. How do i amend a tax return Anote toda cantidad de la línea 8a del Formulario 1040. How do i amend a tax return 1. How do i amend a tax return   2. How do i amend a tax return Anote toda cantidad de la línea 8b del Formulario 1040, más toda cantidad de la línea 1b del Formulario 8814. How do i amend a tax return 2. How do i amend a tax return   3. How do i amend a tax return Anote toda cantidad de la línea 9a del Formulario 1040. How do i amend a tax return 3. How do i amend a tax return   4. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 21 del Formulario 1040 proveniente del Formulario 8814, si presenta dicho formulario para declarar los ingresos de intereses y dividendos de su hijo en la declaración de impuestos suya. How do i amend a tax return (Si su hijo recibió un dividendo del Alaska Permanent Fund (Fondo Permanente de Alaska), use la Hoja de Trabajo 2, más adelante, para calcular la cantidad que tiene que anotar en esta línea). How do i amend a tax return 4. How do i amend a tax return   Ingresos Netos de Ganancias de Capital         5. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 13 del Formulario 1040. How do i amend a tax return Si la cantidad que aparece en esa línea es una pérdida, anote -0-. How do i amend a tax return 5. How do i amend a tax return       6. How do i amend a tax return Anote toda ganancia que aparezca en la línea 7 del Formulario 4797, Sales of Business Property (Ventas de propiedad comercial), en inglés. How do i amend a tax return Si la cantidad de esa línea es una pérdida, anote -0-. How do i amend a tax return (Pero si usted llenó las líneas 8 y 9 del Formulario 4797, anote la cantidad de la línea 9 en su lugar). How do i amend a tax return 6. How do i amend a tax return       7. How do i amend a tax return Reste la cantidad de la línea 6 de la cantidad de la línea 5 de esta hoja de trabajo. How do i amend a tax return (Si el resultado es menos de cero, anote -0-). How do i amend a tax return 7. How do i amend a tax return   Regalías e Ingresos por Alquiler de Bienes Inmuebles/Muebles         8. How do i amend a tax return Anote todo ingreso de regalías de la línea 23b del Anexo E más todo ingreso que haya recibido del alquiler de bienes inmuebles/muebles que aparezca en la línea 21 del Formulario 1040. How do i amend a tax return 8. How do i amend a tax return       9. How do i amend a tax return Anote la cantidad de todo gasto que aparezca en la línea 20 del Anexo E, relacionado con el ingreso de regalías, más todo gasto del alquiler de bienes inmuebles/muebles deducido en la línea 36 del Formulario 1040 9. How do i amend a tax return       10. How do i amend a tax return Reste la cantidad de la línea 9 de esta hoja de trabajo de la cantidad de la línea 8. How do i amend a tax return (Si el resultado es menos de cero, anote -0-). How do i amend a tax return 10. How do i amend a tax return   Actividades Pasivas         11. How do i amend a tax return Anote el total de todos los ingresos netos provenientes de empresas de actividades pasivas (tales como los ingresos incluidos en la línea 26, 29a (col. How do i amend a tax return (g)), 34a (col. How do i amend a tax return (d)), o 40 del Anexo E). How do i amend a tax return  Vea más adelante las instrucciones para las líneas 11  y 12. How do i amend a tax return 11. How do i amend a tax return       12. How do i amend a tax return Anote el total de toda pérdida de actividades pasivas (como pérdidas incluidas en la línea 26, 29b (col. How do i amend a tax return (f)), 34b (col. How do i amend a tax return (c)) o 40 del Anexo E). How do i amend a tax return Vea más adelante las instrucciones para las líneas 11 y 12. How do i amend a tax return 12. How do i amend a tax return       13. How do i amend a tax return Sume las cantidades de las líneas 11 y 12 de esta hoja de trabajo. How do i amend a tax return (Si el resultado es menos de cero, anote -0-). How do i amend a tax return 13. How do i amend a tax return   14. How do i amend a tax return Sume las cantidades de las líneas 1, 2, 3, 4, 7, 10 y 13. How do i amend a tax return Anote la suma total. How do i amend a tax return Éste es su ingreso de inversiones. How do i amend a tax return 14. How do i amend a tax return   15. How do i amend a tax return ¿Es la cantidad de la línea 14 más de $3,300? ❑ Sí. How do i amend a tax return Usted no puede reclamar el crédito. How do i amend a tax return  ❑ No. How do i amend a tax return Continúe al Paso 3 de las instrucciones del Formulario 1040 para las líneas 64a y 64b para saber si puede reclamar el crédito (a menos que utilice esta publicación para saber si puede reclamar el crédito; en ese caso, pase al Requisito 7, que aparece más adelante). How do i amend a tax return       Instrucciones para las líneas 11 y 12. How do i amend a tax return Al calcular la cantidad que deberá anotar en las líneas 11 y 12, no tome en cuenta ingreso (o pérdida) alguno de regalías incluido en la línea 26 del Anexo E ni alguna cantidad incluida en su ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Para saber si el ingreso que aparece en la línea 26 o en la línea 40 del Anexo E es producto de una actividad pasiva, vea las instrucciones del Anexo E. How do i amend a tax return Si alguna parte del ingreso (o de la pérdida) derivado del alquiler de bienes raíces incluido en la línea 26 del Anexo E no es producto de una actividad pasiva, escriba “NPA” (not passive activity) (ninguna actividad pasiva) y la cantidad de ese ingreso (o pérdida) en la línea de puntos suspensivos de la línea 26. How do i amend a tax return Hoja de Trabajo 2: Hoja de Trabajo para la Línea 4 de la Hoja de Trabajo 1 Complete esta hoja de trabajo sólo si el Formulario 8814 incluye un dividendo del Alaska Permanent Fund (Fondo Permanente de Alaska). How do i amend a tax return Nota: Complete una Hoja de Trabajo 2 por separado para cada Formulario 8814. How do i amend a tax return     1. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 2a del Formulario 8814. How do i amend a tax return 1. How do i amend a tax return   2. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 2b del Formulario 8814. How do i amend a tax return 2. How do i amend a tax return   3. How do i amend a tax return Reste la cantidad de la línea 2 de la cantidad de la línea 1. How do i amend a tax return 3. How do i amend a tax return   4. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 1a del Formulario 8814. How do i amend a tax return 4. How do i amend a tax return   5. How do i amend a tax return Sume las cantidades de las líneas 3 y 4. How do i amend a tax return 5. How do i amend a tax return   6. How do i amend a tax return Anote la cantidad del dividendo del Alaska Permanent Fund (Fondo Permanente de Alaska) de su hijo. How do i amend a tax return 6. How do i amend a tax return   7. How do i amend a tax return Divida la cantidad de la línea 6 por la cantidad de la línea 5. How do i amend a tax return Anote el resultado como número decimal (redondeado por lo menos a tres decimales). How do i amend a tax return 7. How do i amend a tax return   8. How do i amend a tax return Anote la cantidad de la línea 12 del Formulario 8814. How do i amend a tax return 8. How do i amend a tax return   9. How do i amend a tax return Multiplique la cantidad de la línea 7 por la cantidad de la línea 8. How do i amend a tax return 9. How do i amend a tax return   10. How do i amend a tax return Reste la cantidad de la línea 9 de la cantidad de la línea 8. How do i amend a tax return Anote el resultado en la línea 4 de la Hoja de Trabajo 1. How do i amend a tax return 10. How do i amend a tax return     (Si presenta más de un Formulario 8814, anote en la línea 4 de la Hoja de Trabajo 1 la suma total de las cantidades de la línea 10 de todas las Hojas de Trabajo 2). How do i amend a tax return     Ejemplo —llenando la hoja de trabajo 2. How do i amend a tax return Su hijo de 10 años recibió $400 en intereses tributables, un dividendo del Alaska Permanent Fund (Fondo Permanente de Alaska) de $1,000 y dividendos ordinarios de $1,100, de los cuales $500 son dividendos calificados (que reúnen los requisitos). How do i amend a tax return Usted opta por declarar estos ingresos en su declaración de impuestos. How do i amend a tax return Anota $400 en la línea 1a del Formulario 8814, $2,100 ($1,000 + $1,100) en la línea 2a y $500 en la línea 2b. How do i amend a tax return Después de llenar las líneas 4 a 11 inclusive, anota $400 en la línea 12 del Formulario 8814 y en la línea 21 del Formulario 1040. How do i amend a tax return En la Hoja de Trabajo 2, anota $2,100 en la línea 1, $500 en la línea 2, $1,600 en la línea 3, $400 en la línea 4, $2,000 en la línea 5, $1,000 en la línea 6, 0. How do i amend a tax return 500 en la línea 7, $400 en la línea 8, $200 en la línea 9 y $200 en la línea 10. How do i amend a tax return Usted entonces tiene que anotar $200 en la línea 4 de la Hoja de Trabajo 1. How do i amend a tax return Requisito 7 —Tiene que haber recibido ingreso del trabajo Este crédito se llama "el crédito por ingreso del trabajo" porque para tener derecho al mismo, usted tiene que trabajar y recibir ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Si está casado y presenta una declaración conjunta, cumple este requisito si por lo menos uno de los cónyuges trabaja y recibe ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Si usted es empleado, el ingreso del trabajo incluye todo ingreso tributable que reciba de su empleador. How do i amend a tax return El Requisito 15 contiene información que le ayudará a calcular la cantidad de sus ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Si trabaja por cuenta propia o es empleado estatutario, calculará sus ingresos del trabajo en la Hoja de Trabajo B del Crédito por Ingreso del Trabajo (EIC) que se encuentra en las instrucciones del Formulario 1040, en inglés. How do i amend a tax return Ingreso del Trabajo El ingreso del trabajo incluye las siguientes clases de ingresos: Salarios, sueldos, propinas y otra paga tributable del empleado. How do i amend a tax return La paga del empleado es ingreso del trabajo sólo si es tributable (está sujeta a impuestos). How do i amend a tax return La paga del empleado no tributable, tales como ciertos beneficios por cuidado de dependientes y beneficios por adopción, no son ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Pero hay una excepción para la paga no tributable por combate, la cual puede optar por incluir en el ingreso del trabajo, tal como se explica más adelante. How do i amend a tax return Ingresos netos del trabajo por cuenta propia. How do i amend a tax return Ingreso bruto recibido como empleado estatutario. How do i amend a tax return Salarios, sueldos y propinas. How do i amend a tax return    A usted se le informa de los salarios, sueldos y propinas que recibió por su trabajo en el recuadro 1 del Formulario W-2. How do i amend a tax return Usted tiene que declararlos en la línea 1 (del Formulario 1040EZ) o la línea 7 (de los Formularios 1040A y 1040). How do i amend a tax return Opción de incluir la paga no tributable por combate. How do i amend a tax return   Usted puede optar por incluir su paga no tributable por combate en los ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo. How do i amend a tax return La cantidad de esta paga debe aparecer en el recuadro 12 del Formulario W-2, con el código Q. How do i amend a tax return Al incluir la paga no tributable por combate en el ingreso del trabajo, su crédito por ingreso del trabajo (EIC) puede aumentar o disminuir. How do i amend a tax return Para más información, vea Paga no tributable por combate, en el capítulo 4. How do i amend a tax return Ingresos netos del trabajo por cuenta propia. How do i amend a tax return   Es posible que haya recibido ingresos netos del trabajo por cuenta propia si: Es dueño de un negocio propio o Es ministro o miembro de una orden religiosa. How do i amend a tax return Vivienda de un ministro de una orden religiosa. How do i amend a tax return   El valor del alquiler de una casa o de una asignación para vivienda provista a un ministro de una orden religiosa como parte de su salario, por lo general, no está sujeto al impuesto sobre los ingresos pero sí se incluye en las ganancias netas del trabajo por cuenta propia. How do i amend a tax return Por tal motivo, dicho valor se incluye en los ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (excepto en ciertos casos descritos en los Formulario 4361 ó 4029 Aprobado, más adelante). How do i amend a tax return Empleado estatutario. How do i amend a tax return   Usted es empleado estatutario si recibió un Formulario W-2 en el cual el recuadro titulado “Statutory employee” (Empleado estatutario) (recuadro 13) está marcado. How do i amend a tax return Tiene que declarar sus ingresos y gastos como empleado estatutario en el Anexo C o C-EZ (del Formulario 1040). How do i amend a tax return Beneficios sindicales por huelga. How do i amend a tax return   Los beneficios por huelga que paga un sindicato a sus miembros son ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Formulario 4361 ó 4029 Aprobado Esta sección es para las personas que tengan uno de los siguientes formularios aprobado: Formulario 4361, Application for Exemption from Self-Employment Tax for Use by Ministers, Members of Religious Orders and Christian Science Practitioners (Solicitud para la exención del pago del impuesto sobre el trabajo por cuenta propia para los ministros, miembros de órdenes religiosas y practicantes de la Ciencia Cristiana), en inglés, o Formulario 4029, Application for Exemption From Social Security and Medicare Taxes and Waiver of Benefits (Solicitud para la exención del pago de los impuestos al Seguro Social y al Medicare y la renuncia a beneficios), en inglés. How do i amend a tax return Cada formulario aprobado exime ciertos ingresos del pago de los impuestos de Seguro Social. How do i amend a tax return Se explica a continuación cada formulario en términos de lo que se considera o no ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Formulario 4361. How do i amend a tax return   Sea que usted tenga o no un Formulario 4361 aprobado, las cantidades que recibió por celebrar oficios religiosos como empleado se consideran ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Esto abarca salarios, sueldos, propinas y otra remuneración tributable recibida como empleado. How do i amend a tax return Una asignación no tributable para vivienda o el valor de alquiler no tributable de una vivienda no se considera ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Además, las cantidades que recibió por celebrar sus oficios como ministro, pero no como empleado, no se consideran ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Ejemplos de esto son los honorarios por oficiar matrimonios y pronunciar discursos. How do i amend a tax return Formulario 4029. How do i amend a tax return   Sea que usted tenga o no un Formulario 4029 aprobado, todos los salarios, sueldos, propinas y otra remuneración tributable como empleado se consideran ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Sin embargo, las cantidades que haya recibido por trabajar por cuenta propia no se consideran ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Además, al calcular dicho ingreso, no reste las pérdidas que aparezcan en los Anexos C, C-EZ o F de los salarios anotados en la línea 7 del Formulario 1040. How do i amend a tax return Beneficios por Incapacidad Si se jubiló por incapacidad, los beneficios que reciba de su empleador del plan de jubilación por incapacidad se consideran ingresos del trabajo hasta que usted cumpla la edad mínima de jubilación. How do i amend a tax return La edad mínima de jubilación, por lo general, es la edad a partir de la cual habría podido recibir una pensión o anualidad si no hubiese estado incapacitado. How do i amend a tax return Tiene que declarar los pagos tributables por incapacidad en la línea 7 del Formulario 1040 o del Formulario 1040A hasta alcanzar la edad mínima de jubilación. How do i amend a tax return Los pagos por concepto de pensión se vuelven tributables el día siguiente al día en que usted cumpla la edad mínima de jubilación, pero no se consideran ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Anote los pagos tributables de una pensión en las líneas 16a y 16b del Formulario 1040 o en las líneas 12a y 12b del Formulario 1040A. How do i amend a tax return Pagos del seguro por incapacidad. How do i amend a tax return   Los pagos que haya recibido de una póliza de seguro por incapacidad, cuyas primas haya pagado, no son ingresos del trabajo. How do i amend a tax return No importa si ha cumplido o no la edad mínima de jubilación. How do i amend a tax return Si tiene una póliza a través de su empleador, la cantidad podría aparecer en el recuadro 12 del Formulario W-2 con el código de pago “J”. How do i amend a tax return Ingresos que no se Consideran Ingresos del Trabajo Algunos tipos de ingresos que no son ingreso del trabajo incluyen intereses y dividendos, pensiones y anualidades, beneficios del Seguro Social y de la jubilación ferroviaria (incluidos los beneficios por incapacidad), pensión alimenticia del cónyuge separado o divorciado y para hijos menores, beneficios de bienestar social, compensación del seguro obrero, beneficios por desempleo (seguro por desempleo), pagos no tributables por el cuidado de hijos de crianza y beneficios pagados a los veteranos, incluidos pagos de rehabilitación hechos por el Departamento de Veteranos. How do i amend a tax return No incluya ninguno de estos tipos de ingresos en sus ingresos del trabajo. How do i amend a tax return Ingresos recibidos como recluso en una institución penal. How do i amend a tax return   Las cantidades recibidas por el trabajo realizado mientras estaba recluido en una institución penal no se consideran ingresos del trabajo al calcular el crédito por ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Esto abarca las cantidades recibidas a través del programa de libertad para trabajar o mientras esté en una casa de detención temporal (halfway house). How do i amend a tax return Pagos de bienestar social a cambio de actividades laborales. How do i amend a tax return   Los pagos no tributables de bienestar social a cambio de actividades laborales no son ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Éstos son pagos en efectivo que ciertas personas reciben de una agencia estatal o local que administra programas de ayuda pública financiados bajo el programa federal Temporary Assistance for Needy Families (Asistencia Temporal para Familias Necesitadas) (TANF, por sus siglas en inglés) a cambio de ciertas actividades laborales como (1) prácticas laborales (incluidas la remodelación o reparación de viviendas públicas) si no hay suficientes plazas disponibles en el sector privado o (2) actividades del programa de servicios comunitarios. How do i amend a tax return Bienes gananciales. How do i amend a tax return   Si usted está casado pero reúne los requisitos para presentar la declaración como cabeza de familia de acuerdo con ciertos requisitos especiales correspondientes a contribuyentes casados que viven aparte (vea el Requisito 3) y vive en un estado donde rigen leyes de bienes gananciales, sus ingresos del trabajo para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC) no incluyen ninguna cantidad ganada por su cónyuge si se considera que dicha cantidad le pertenece a usted de acuerdo con esas leyes. How do i amend a tax return Esa cantidad no se considera ingresos del trabajo para propósitos del crédito EIC, aunque usted tenga que incluirla en sus ingresos brutos en la declaración de impuestos. How do i amend a tax return Sus ingresos del trabajo incluyen toda la cantidad que ganó, aun cuando parte de ella se considere que pertenece a su cónyuge de acuerdo con las leyes de bienes gananciales del estado en el que vive usted. How do i amend a tax return Pareja o sociedad doméstica en Nevada, Washington y California. How do i amend a tax return   Si usted se ha registrado como pareja o sociedad doméstica en los estados de Nevada, Washington o California (o como cónyuges del mismo sexo en California), las mismas reglas aplican. How do i amend a tax return Su ingreso del trabajo para propósitos del crédito de ingreso por el trabajo (EIC) no incluye ninguna cantidad ganada por su pareja (socio domestico) o cónyuge del mismo sexo. How do i amend a tax return Su ingreso del trabajo incluye la cantidad completa que usted ha ganado. How do i amend a tax return Vea la Publicación 555, en inglés, para más detalles. How do i amend a tax return Pagos del Programa del Fondo de Conservación (CRP, por sus siglas en inglés). How do i amend a tax return   Si estaba recibiendo beneficios del Seguro Social por jubilación o incapacidad durante el período en el que recibió pagos CRP, dichos pagos no se consideran ingresos derivados del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Paga militar no tributable. How do i amend a tax return   La paga no tributable para miembros de las Fuerzas Armadas no se considera ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Algunos ejemplos de la paga militar no tributable son la paga por combate, la asignación básica para la vivienda (BAH, por sus siglas en inglés) y la asignación básica para el sustento (BAS, por sus siglas en inglés). How do i amend a tax return Vea la Publicación 3, Armed Forces' Tax Guide (Guía tributaria para las Fuerzas Armadas), en inglés, para más información. How do i amend a tax return    Paga por combate. How do i amend a tax return Usted puede optar por incluir su paga no tributable por combate en sus ingresos del trabajo para fines del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Vea Paga no tributable por combate, en el capítulo 4. How do i amend a tax return Capítulo 2 —Requisitos que Tiene que Cumplir si Tiene un Hijo Calificado Si ha cumplido todos los requisitos del capítulo 1, utilice este capítulo para determinar si tiene un hijo calificado. How do i amend a tax return Este capítulo trata los Requisitos 8 a 10. How do i amend a tax return Usted tiene que cumplir con estos tres requisitos, así como los que aparecen en los capítulos 1 y 4, para tener derecho al crédito por ingreso del trabajo (EIC) con un hijo calificado. How do i amend a tax return Tiene que presentar el Formulario 1040 o el Formulario 1040A para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) con un hijo calificado. How do i amend a tax return (No puede presentar el Formulario 1040EZ). How do i amend a tax return Además, tiene que llenar el Anexo EIC y adjuntarlo a su declaración de impuestos. How do i amend a tax return Si cumple todos los requisitos del capítulo 1 y los de este capítulo, lea el capítulo 4 para saber cuál es el siguiente paso. How do i amend a tax return Ningún hijo calificado. How do i amend a tax return   Si no cumple el Requisito 8, no tiene un hijo calificado. How do i amend a tax return Lea el capítulo 3 para saber si puede obtener el crédito por ingreso del trabajo sin tener un hijo calificado. How do i amend a tax return Requisito 8 —Su hijo tiene que cumplir los requisitos de parentesco, edad, residencia y declaración conjunta Su hijo es un hijo calificado si cumple cuatro requisitos. How do i amend a tax return Los cuatro requisitos son de: Parentesco, Edad, Residencia y Declaración conjunta. How do i amend a tax return Los cuatro requisitos se resumen en la Figura 1. How do i amend a tax return Los párrafos siguientes contienen más información sobre cada requisito. How do i amend a tax return Requisito de Parentesco Para ser su hijo calificado, el hijo tiene que ser su: Hijo, hija, hijastro, hijastra, hijo o hija de crianza o un descendiente de cualesquiera de ellos (por ejemplo, su nieto o nieta) o Hermano, hermana, medio hermano, media hermana, hermanastro, hermanastra o un descendiente de cualesquiera de ellos (por ejemplo, su sobrino o sobrina). How do i amend a tax return Las siguientes definiciones clarifican el requisito de parentesco. How do i amend a tax return Hijo adoptivo. How do i amend a tax return   Un hijo adoptivo siempre se trata como hijo propio. How do i amend a tax return El término “hijo adoptivo” incluye a un hijo que ha sido puesto legalmente bajo su tutela para ser legalmente adoptado. How do i amend a tax return Hijo de crianza. How do i amend a tax return   Para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC), una persona es su hijo de crianza si el hijo ha sido puesto bajo su custodia por una agencia de adopciones autorizada o por sentencia, decreto u otra orden de un tribunal con jurisdicción competente. How do i amend a tax return (Una agencia de adopciones autorizada incluye una agencia gubernamental estatal o local. How do i amend a tax return También incluye una organización exenta de impuestos con licencia del estado. How do i amend a tax return Incluye, además, un gobierno tribal estadounidense o una organización autorizada por un gobierno tribal estadounidense para colocar niños indios). How do i amend a tax return Ejemplo. How do i amend a tax return Diana, que tiene 12 años, fue puesta bajo su cuidado hace 2 años por una agencia autorizada para colocar niños en hogares de crianza. How do i amend a tax return Diana es su hija de crianza. How do i amend a tax return Figura 1. How do i amend a tax return Requisitos para ser Hijo Calificado Please click here for the text description of the image. How do i amend a tax return Requisitos si Tiene un Hijo Calificado Requisito de Edad Su hijo tiene que: Tener menos de 19 años de edad al finalizar el año 2013 y ser más joven que usted (o su cónyuge, si presentan una declaración conjunta), Tener menos de 24 años de edad al finalizar el año 2013, ser estudiante, y ser más joven que usted (o su cónyuge, si presentan una declaración conjunta) o Estar total y permanentemente incapacitado durante algún momento en el año 2013, independientemente de su edad. How do i amend a tax return Los siguientes ejemplos y definiciones aclaran el requisito de edad. How do i amend a tax return Ejemplo 1: Hijo que no es menor de 19 años de edad. How do i amend a tax return Su hijo cumplió 19 años de edad el 10 de diciembre. How do i amend a tax return A menos que él estuviera total y permanentemente incapacitado o fuera estudiante, no es hijo calificado porque al finalizar el año no tenía menos de 19 años de edad. How do i amend a tax return Ejemplo 2: Hijo que no es más joven que usted o que su cónyuge. How do i amend a tax return Su hermano, que tiene 23 años de edad, un estudiante a tiempo completo y soltero, vive con usted y el cónyuge de usted. How do i amend a tax return Su hermano no está incapacitado. How do i amend a tax return Tanto usted como su cónyuge tienen 21 años de edad y presentan una declaración de impuestos conjunta. How do i amend a tax return Su hermano no es su hijo calificado porque no es más joven que usted o que el cónyuge de usted. How do i amend a tax return Ejemplo 3: Hijo que es más joven que el cónyuge de usted, pero no menor que usted. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 2, excepto que el cónyuge de usted tiene 25 años de edad. How do i amend a tax return Debido a que su hermano es más joven que el cónyuge de usted, él es su hijo calificado, aunque no es menor que usted. How do i amend a tax return Definición de estudiante. How do i amend a tax return   Para considerarse estudiante, durante una parte de cada uno de cualesquiera 5 meses naturales del año natural, su hijo tiene que ser: Un estudiante a tiempo completo en una escuela que tenga un personal docente permanente, un programa de estudios y un estudiantado regular en la escuela o Un estudiante que toma un curso, a tiempo completo, de adiestramiento agrícola ofrecido por una escuela descrita en el apartado 1 anterior o por un gobierno estatal, de condado o local. How do i amend a tax return   Los 5 meses naturales no tienen que ser consecutivos. How do i amend a tax return   Un estudiante a tiempo completo es un estudiante matriculado en un número de horas o en cursos que la escuela considera asistencia a tiempo completo. How do i amend a tax return Definición de escuela. How do i amend a tax return   Una escuela puede ser primaria, secundaria, un colegio o una universidad, o puede ser técnica, laboral o mecánica. How do i amend a tax return Sin embargo, los cursos de capacitación en el empleo, escuelas por correspondencia y las escuelas que ofrecen cursos sólo por Internet no se consideran escuelas para propósito del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Estudiantes de escuela secundaria vocacional. How do i amend a tax return   Los estudiantes que trabajen en empleos de adiestramiento cooperativo en industrias privadas como parte del programa normal de una escuela para capacitación práctica y en el aula se consideran estudiantes a tiempo completo. How do i amend a tax return Total y permanentemente incapacitado. How do i amend a tax return   Su hijo está total y permanentemente incapacitado si le corresponden las dos condiciones siguientes: Él o ella no puede dedicarse a ninguna actividad lucrativa considerable a causa de una condición física o mental. How do i amend a tax return Un médico determina que la condición ha durado o se espera que dure de manera continua por lo menos un año o que puede causarle la muerte. How do i amend a tax return Requisito de Residencia Su hijo tiene que haber vivido con usted en los Estados Unidos durante más de la mitad del año 2013. How do i amend a tax return Las siguientes definiciones aclaran el requisito de residencia. How do i amend a tax return Estados Unidos. How do i amend a tax return   Esto abarca los 50 estados y el Distrito de Columbia. How do i amend a tax return No se incluyen Puerto Rico ni las posesiones de los Estados Unidos tales como Guam. How do i amend a tax return Albergues para personas sin hogar. How do i amend a tax return   Su hogar puede estar en cualquier lugar donde usted viva habitualmente. How do i amend a tax return No necesita vivir en un hogar tradicional. How do i amend a tax return Por ejemplo, si su hijo vivió con usted durante más de la mitad del año en uno o más albergues para personas sin hogar, su hijo cumple el requisito de residencia. How do i amend a tax return Personal militar destacado fuera de los Estados Unidos. How do i amend a tax return   Para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC), al personal militar destacado fuera de los Estados Unidos en servicio activo prolongado se le considera como si hubiera vivido en los Estados Unidos durante ese período de servicio. How do i amend a tax return Servicio activo prolongado. How do i amend a tax return   Servicio activo prolongado significa que usted ha sido llamado u ordenado a prestar servicio militar por un período indefinido de tiempo o por un período de más de 90 días. How do i amend a tax return Una vez que comience a cumplir su servicio activo prolongado, se considera que ha estado activo aunque no preste servicio por un período de más de 90 días. How do i amend a tax return Nacimiento o fallecimiento de un hijo. How do i amend a tax return   Un hijo que nació o falleció en 2013 es tratado como si hubiera vivido con usted durante más de la mitad del año 2013 si su hogar fue también el del hijo durante más de la mitad del tiempo que estuvo vivo ese año. How do i amend a tax return Ausencias temporales. How do i amend a tax return   El tiempo que usted o su hijo se encuentre temporalmente ausente del hogar, debido a una circunstancia especial (fuera de lo común), se cuenta como tiempo que vivió con usted. How do i amend a tax return Algunos ejemplos de circunstancias especiales incluyen: enfermedad, asistencia a una escuela, negocios, vacaciones, servicio militar y detención en una institución penal para jóvenes. How do i amend a tax return Hijo secuestrado. How do i amend a tax return   A un hijo secuestrado se le trata como si hubiera vivido con usted durante más de la mitad del año si vivió con usted durante más de la mitad de la parte del año antes de la fecha en que ocurrió el secuestro. How do i amend a tax return Las autoridades legales correspondientes tienen que suponer que el hijo ha sido secuestrado por alguien que no sea miembro de su familia o de la del hijo. How do i amend a tax return Este trato corresponde a todos los años transcurridos hasta que devuelvan al hijo. How do i amend a tax return Sin embargo, el último año en que esto se puede aplicar es en el que primero ocurra una de las siguientes circunstancias: El año en que se determine que el hijo está muerto o El año en que el hijo hubiera cumplido 18 años de edad. How do i amend a tax return   Si su hijo calificado fue secuestrado y cumple estos requisitos, escriba “KC”, en vez de un número, en la línea 6 del Anexo EIC. How do i amend a tax return Requisito de Declaración Conjunta Para cumplir con este requisito, el hijo no puede presentar una declaración conjunta para el año. How do i amend a tax return Excepción. How do i amend a tax return   Una excepción al requisito de declaración conjunta es aplicable si su hijo y el cónyuge de éste presentan una declaración conjunta sólo para reclamar un reembolso de impuestos retenidos o pagos de impuesto estimado. How do i amend a tax return Ejemplo 1: Hija que presenta una declaración conjunta. How do i amend a tax return Usted le proveyó manutención a su hija de 18 años de edad y ella vivió con usted durante todo el año mientras el cónyuge de ella estaba en las Fuerzas Armadas. How do i amend a tax return Él ganó $25,000 en ingreso ese año. How do i amend a tax return La pareja presenta una declaración conjunta. How do i amend a tax return Debido a que su hija y su cónyuge presentan una declaración conjunta, ella no es su hija calificada. How do i amend a tax return Ejemplo 2: Hijo que presenta una declaración conjunta para reclamar un reembolso de los impuestos retenidos. How do i amend a tax return Su hijo de 18 años de edad y su cónyuge de 17 años de edad recibieron $800 de ingresos de trabajos a tiempo parcial y no tuvieron otro tipo de ingresos. How do i amend a tax return No tienen hijos. How do i amend a tax return Ninguno tiene que presentar una declaración de impuestos. How do i amend a tax return Debido a que les retuvieron impuestos de su paga, ellos presentan una declaración conjunta sólo para reclamar el reembolso de los impuestos retenidos. How do i amend a tax return La excepción del requisito de la declaración conjunta les corresponde; de esta manera su hijo podría ser su hijo calificado si todos los demás requisitos se cumplen. How do i amend a tax return Ejemplo 3: Hijo que presenta una declaración conjunta para reclamar un crédito tributario de oportunidad para Estadounidenses (American Opportunity Tax Credit). How do i amend a tax return Los hechos son similares al Ejemplo 2, excepto que no le retuvieron impuestos de la paga de su hijo. How do i amend a tax return Ni a su hijo ni a su cónyuge se les requiere presentar una declaración de impuestos pero presentan una declaración conjunta para reclamar los $124 del American Opportunity Tax Credit (Crédito tributario de oportunidad para Estadounidenses), en inglés, y obtener el reembolso de esa cantidad. How do i amend a tax return Ya que la razón por la que presentan la declaración es para reclamar el crédito tributario de oportunidad para Estadounidenses, no la están presentando solamente para reclamar un reembolso de impuestos retenidos o pagos de impuestos estimados. How do i amend a tax return La excepción al requisito de declaración conjunta no aplica; por lo tanto, su hijo no es su hijo calificado. How do i amend a tax return Hijo casado. How do i amend a tax return   Aun si su hijo no presenta una declaración conjunta, si su hijo estaba casado al final del año, él o ella no puede ser su hijo calificado a menos que: Usted puede reclamar una exención por su hijo o La razón por la cual usted no reclama una exención por su hijo es que usted le permite al otro padre que reclame la exención basándose en el Requisito especial para padres divorciados o separados (o que viven aparte) como se explica más adelante. How do i amend a tax return    Número de Seguro Social Su hijo calificado tiene que tener un número de Seguro Social (SSN, por sus siglas en inglés) válido, a menos que haya nacido y fallecido en 2013 y usted adjunta a su declaración una copia del acta de nacimiento, certificado de defunción o expedientes del hospital que muestren que el hijo nació vivo. How do i amend a tax return Usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) basado en un hijo calificado si: El número de Seguro Social (SSN) de su hijo calificado no aparece en la declaración de impuestos o es incorrecto, La tarjeta de Seguro Social de su hijo calificado indica que no es válida para empleo (“Not valid for employment”) y fue expedida para obtener beneficios procedentes de fondos del gobierno federal o En lugar de un número de Seguro Social (SSN), su hijo calificado tiene: Un número de identificación del contribuyente individual (ITIN, por sus siglas en inglés), el cual se le expide a una persona que no es ciudadana de los Estados Unidos y que no puede obtener un número de Seguro Social (SSN) o Un número de identificación del contribuyente en proceso de adopción (ATIN, por sus siglas en inglés), expedido a los padres adoptivos que no pueden obtener un número de Seguro Social (SSN) para el niño que van a adoptar hasta que la adopción se finalice. How do i amend a tax return   Si tiene más de un hijo calificado y solamente uno de ellos tiene un número de Seguro Social (SSN) válido, sólo puede usar ese hijo para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Para obtener más información sobre el número de Seguro Social, vea el Requisito 2. How do i amend a tax return Requisito 9 —Sólo una persona puede utilizar a su hijo calificado para reclamar el EIC Algunas veces un hijo cumple los requisitos para ser el hijo calificado de más de una persona. How do i amend a tax return No obstante, sólo una de dichas personas puede tratar a ese hijo como hijo calificado y reclamar todos los siguientes beneficios tributarios (siempre que la persona cumpla los requisitos para cada beneficio): La exención por el hijo. How do i amend a tax return El crédito tributario por hijos. How do i amend a tax return El estado civil de cabeza de familia para efectos de la declaración. How do i amend a tax return El crédito por gastos del cuidado de menores y dependientes. How do i amend a tax return La exclusión por beneficios del cuidado de dependientes. How do i amend a tax return El crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return La otra persona no puede obtener ninguno de estos beneficios basado en este hijo calificado. How do i amend a tax return En otras palabras, usted y la otra persona no pueden acordar dividir estos beneficios entre ustedes. How do i amend a tax return La otra persona no puede reclamar ninguno de estos seis beneficios tributarios a menos que él o ella tenga otro hijo calificado. How do i amend a tax return Las reglas del desempate (que se explican a continuación) muestran quién, si alguien, puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo cuando más de una persona tiene el mismo hijo calificado. How do i amend a tax return Sin embargo, las reglas del desempate no corresponden si la otra persona es su cónyuge y ustedes presentan una declaración conjunta. How do i amend a tax return Reglas del desempate. How do i amend a tax return   Para determinar quién puede reclamar a un hijo como hijo calificado y reclamar los seis beneficios tributarios mencionados anteriormente, las reglas del desempate a continuación son aplicables: Si sólo una de las personas es el padre o la madre del hijo, entonces el hijo será tratado como el hijo calificado de dicha persona. How do i amend a tax return Si los padres presentan una declaración conjunta y reclaman al hijo como hijo calificado, el hijo será tratado como el hijo calificado de los padres. How do i amend a tax return Si los padres no presentan una declaración conjunta juntos pero ambos padres reclaman al hijo como hijo calificado, el IRS (por sus siglas en inglés) tratará al hijo como hijo calificado del padre con quien el hijo vivió más tiempo durante el año. How do i amend a tax return Si el hijo vivió con cada padre por la misma cantidad de tiempo, el IRS va a tratar al hijo como hijo calificado del padre con el ingreso bruto ajustado (AGI, por sus siglas en inglés) mayor para el año. How do i amend a tax return Si ninguno de los padres puede reclamar al hijo como hijo calificado, el hijo será tratado como el hijo calificado de la persona con el AGI mayor para ese año. How do i amend a tax return Si uno de los padres puede reclamar al hijo como hijo calificado pero ninguno lo reclama, el hijo será tratado como el hijo calificado de la persona que tenga el AGI mayor para el año, pero sólo si el AGI de esa persona es mayor que el AGI de cualquiera de los padres que pueda reclamar al hijo calificado. How do i amend a tax return Si los padres del hijo presentan una declaración conjunta, entre ellos, pueden aplicar este requisito tratando su AGI total como si se hubiese dividido por partes iguales entre ellos. How do i amend a tax return Vea el Ejemplo 8. How do i amend a tax return   Sujeto a los requisitos del desempate, usted y la otra persona podrían escoger quién de ustedes va a reclamar al hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Vea los Ejemplos 1 a 13. How do i amend a tax return   Si no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC), ya que su hijo calificado es tratado bajo las reglas del desempate como el hijo calificado de otra persona para el año 2013, usted podría reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) basándose en un hijo calificado diferente, pero usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) usando los requisitos para personas que no tienen hijos calificados que se explican en el capítulo 3. How do i amend a tax return Si la otra persona no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return   Si usted y otra persona tienen el mismo hijo calificado, pero la otra persona no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo porque él o ella no reúne los requisitos o su ingreso del trabajo o el AGI es demasiado alto, usted quizás pueda tratar al hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Vea los Ejemplos 6 y 7. How do i amend a tax return Pero usted no puede tratar al hijo como hijo calificado para reclamar el crédito por ingreso del trabajo si la otra persona se basa en el hijo para reclamar cualesquiera de los seis beneficios tributarios enumerados anteriormente en este capítulo. How do i amend a tax return Ejemplos. How do i amend a tax return   Los siguientes ejemplos pueden ayudarle a determinar si puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo cuando usted y otra persona tienen el mismo hijo calificado. How do i amend a tax return Ejemplo 1: hijo que vivió con su madre y su abuela. How do i amend a tax return Usted y su hijo de 2 años de edad, Jaime, vivieron con su madre todo el año. How do i amend a tax return Usted tiene 25 años de edad, no es casada y su AGI es $9,000. How do i amend a tax return Su único ingreso fue $9,000 de un trabajo a tiempo parcial. How do i amend a tax return El único ingreso laboral de su madre fue $20,000 y su AGI es $20,000. How do i amend a tax return El padre de Jaime no vivió ni con usted ni con Jaime. How do i amend a tax return El requisito especial para padres divorciados o separados o que viven aparte, el cual se explica más adelante, no corresponde. How do i amend a tax return Jaime es hijo calificado tanto de usted como de su madre porque cumple los requisitos de parentesco, edad, residencia y declaración conjunta para usted y su madre. How do i amend a tax return Sin embargo, sólo uno de ustedes puede considerarlo hijo calificado para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) (y los otros beneficios tributarios que aparecen anteriormente en este capítulo a los que tenga derecho dicha persona). How do i amend a tax return Él no es el hijo calificado de ninguna otra persona, incluido su padre. How do i amend a tax return Si usted no reclama a Jaime como hijo calificado para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC) o para cualesquiera de los otros beneficios tributarios indicados anteriormente en este capítulo, su madre lo puede considerar hijo calificado para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) (y cualesquiera de los otros beneficios tributarios indicados anteriormente en este capítulo a los cuales ella tenga derecho). How do i amend a tax return Ejemplo 2: el AGI de la madre es mayor que el de la abuela. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, excepto que usted tiene un AGI de $25,000. How do i amend a tax return Ya que el AGI de su madre no es mayor que el de usted, ella no puede reclamar a Jaime como su hijo calificado. How do i amend a tax return Sólo usted puede reclamarlo. How do i amend a tax return Ejemplo 3: dos personas reclaman al mismo hijo. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, pero usted y su madre reclaman a Jaime como hijo calificado. How do i amend a tax return En este caso, usted como madre del hijo va a ser la única persona a la que se le permite reclamar a Jaime para reclamar el crédito por ingreso del trabajo y los otros beneficios tributarios a los que tenga derecho que están enumerados anteriormente en este capítulo. How do i amend a tax return El IRS le denegará a su madre el derecho de reclamar el crédito por ingreso del trabajo y cualquiera de los otros beneficios tributarios indicados anteriormente en este capítulo a menos que tenga otro hijo calificado. How do i amend a tax return Ejemplo 4: hijos calificados divididos entre dos personas. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, pero usted también tiene otros dos hijos menores que son hijos calificados tanto de usted como de su madre. How do i amend a tax return Sólo una de ustedes puede reclamar a cada hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return No obstante, si el AGI de su madre es mayor que el de usted, puede permitirle a su madre que reclame a uno o más de los hijos. How do i amend a tax return Por ejemplo, usted puede reclamar a un hijo y su madre puede reclamar a los otros dos. How do i amend a tax return Ejemplo 5: contribuyente que es un hijo calificado. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, pero usted tiene sólo 18 años de edad. How do i amend a tax return Esto significa que usted es el hijo calificado de su madre. How do i amend a tax return Debido al Requisito 10, que se explica a continuación, usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) ni reclamar a su hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Sólo su madre podría basarse en Jaime como hijo calificado para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Si su madre cumple todos los demás requisitos para reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) y usted no reclama a Jaime como hijo calificado para ninguno de los beneficios tributarios enumerados anteriormente, su madre puede declararlos a usted y a Jaime como hijos calificados para propósitos del crédito por ingreso del trabajo (EIC). How do i amend a tax return Ejemplo 6: abuela con demasiado ingreso de trabajo para reclamar el EIC. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, excepto que su madre tuvo ingresos de $50,000 de su trabajo. How do i amend a tax return Debido a que los ingresos del trabajo de su madre son demasiado altos para que ella reclame el crédito por ingreso del trabajo (EIC), sólo usted puede reclamar el crédito basándose en su hijo. How do i amend a tax return Ejemplo 7: madre con demasiado ingreso de trabajo para reclamar el EIC . How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, excepto que usted tuvo ingresos de $50,000 de su trabajo y su AGI es $50,500. How do i amend a tax return No puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) porque su ingreso del trabajo es demasiado alto. How do i amend a tax return Su madre tampoco puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) ya que su AGI no es mayor que el de usted. How do i amend a tax return Ejemplo 8: hijo que vivió con ambos padres y una abuela. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 1, excepto que usted y el padre de Jaime están casados entre ustedes, viven con Jaime y su madre y tienen un AGI de $30,000 en la declaración conjunta. How do i amend a tax return Si usted y su cónyuge no reclaman a Jaime como hijo calificado para el crédito por ingreso del trabajo (EIC) o cualquier otro beneficio tributario que se enumere anteriormente en este capítulo, su madre puede reclamarlo. How do i amend a tax return Aunque cuando el AGI en la declaración conjunta de usted, $30,000, es más que el AGI de $20,000 de su madre, en esta situación la mitad del AGI puede asignársele a usted y la otra mitad a su cónyuge. How do i amend a tax return Es decir, el AGI de cada padre se considerará $15,000. How do i amend a tax return Ejemplo 9: padres separados. How do i amend a tax return Usted, su cónyuge y su hijo de 10 años de edad, José, vivieron juntos hasta el 1 de agosto del año 2013, cuando su cónyuge se mudó del hogar. How do i amend a tax return En agosto y septiembre, José vivió con usted. How do i amend a tax return Por el resto del año, José vivió con su cónyuge, quien es el padre de José. How do i amend a tax return José es el hijo calificado tanto de usted como de su cónyuge porque vivió con cada uno de ustedes por más de la mitad del año y porque cumplió los requisitos de parentesco, edad y declaración conjunta para ambos. How do i amend a tax return Al final del año, usted y su cónyuge aún no estaban divorciados, ni legalmente separados o separados bajo un acuerdo de separación por escrito, por lo tanto, el Requisito especial para padres divorciados o separados (o que viven aparte) no corresponde. How do i amend a tax return Usted y su cónyuge presentarán declaraciones por separado. How do i amend a tax return Su cónyuge accede a que usted reclame a José como hijo calificado. How do i amend a tax return Esto significa que, si su cónyuge no reclama a José como hijo calificado para cualesquiera de los beneficios tributarios que aparecen anteriormente en este capítulo, usted puede reclamarlo como hijo calificado para cualesquiera de los beneficios tributarios que aparecen anteriormente en este capítulo a los cuales usted tenga derecho. How do i amend a tax return Sin embargo, su estado civil para efectos de la declaración es casado que presenta la declaración por separado, así que usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) ni el crédito por gastos del cuidado de menores y dependientes. How do i amend a tax return Vea el Requisito 3. How do i amend a tax return Ejemplo 10: padres separados reclaman al mismo hijo. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 9, excepto que tanto usted como su cónyuge reclaman a José como hijo calificado. How do i amend a tax return En este caso, sólo su cónyuge puede reclamar a José como hijo calificado. How do i amend a tax return Esto se debe a que, durante el año 2013, su hijo vivió con él por más tiempo que con usted. How do i amend a tax return Usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) (con o sin un hijo calificado). How do i amend a tax return Sin embargo, el estado civil para efectos de la declaración de su cónyuge es casado que presenta la declaración por separado, por lo tanto, su cónyuge no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (EIC) ni el crédito por gastos del cuidado de menores y dependientes. How do i amend a tax return Vea el Requisito 3. How do i amend a tax return Ejemplo 11: padres no casados. How do i amend a tax return Usted, su hijo de 5 años de edad y el padre de su hijo vivieron juntos todo el año. How do i amend a tax return Usted y el padre de su hijo no están casados. How do i amend a tax return Su hijo es el hijo calificado tanto de usted como del padre de su hijo porque cumple los requisitos de parentesco, edad, residencia y declaración conjunta tanto para usted como para el padre. How do i amend a tax return Su ingreso del trabajo y AGI son $12,000 y los del padre de su hijo son $14,000. How do i amend a tax return Ninguno de ustedes tuvo otros ingresos. How do i amend a tax return El padre de su hijo accede a que usted reclame al hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Esto significa que, si el padre de su hijo no reclama a su hijo como hijo calificado para el crédito por ingreso del trabajo (EIC) o para cualesquiera de los otros beneficios tributarios que aparecen anteriormente en este capítulo, usted puede reclamarlo como hijo calificado para el crédito por ingreso del trabajo (EIC) y para cualesquiera de los demás beneficios que aparecen anteriormente en este capítulo a los cuales usted tenga derecho. How do i amend a tax return Ejemplo 12: padres no casados reclaman al mismo hijo. How do i amend a tax return Los hechos son los mismos que en el Ejemplo 11, excepto que tanto usted como el padre de su hijo reclaman a su hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return En este caso, sólo al padre de su hijo se le permitirá reclamar al hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Esto se debe a que su ingreso bruto ajustado, $14,000, es mayor que el ingreso bruto ajustado de usted, $12,000. How do i amend a tax return Usted no puede reclamar el crédito por ingreso del trabajo (con o sin un hijo calificado). How do i amend a tax return Ejemplo 13: hijos que no vivieron con los padres. How do i amend a tax return Usted y su sobrina de 7 años de edad, quien es hija de su hermana, vivieron con la madre de usted durante todo el año. How do i amend a tax return Usted tiene 25 años de edad y su AGI fue $9,300. How do i amend a tax return Su único ingreso fue producto de un trabajo a tiempo parcial. How do i amend a tax return El AGI de su madre fue $15,000. How do i amend a tax return Este fue su único ingreso y fue producto de su trabajo. How do i amend a tax return Los padres de su sobrina presentan una declaración conjunta, tienen un AGI menor de $9,000 y no vivieron con usted o su hija (la sobrina de usted). How do i amend a tax return Su sobrina es la hija calificada de usted y de su madre porque cumple los requisitos de parentesco, edad, residencia y declaración conjunta tanto para usted como para su madre. How do i amend a tax return Sin embargo, sólo su madre puede reclamar a su sobrina como hija calificada. How do i amend a tax return Esto se debe a que el ingreso bruto ajustado de su madre, $15,000, es mayor que el de usted, $9,300. How do i amend a tax return Requisito especial para padres divorciados o separados (o que viven aparte). How do i amend a tax return   Un hijo se considera hijo calificado del padre o de la madre sin custodia (para propósitos de la reclamación de una exención y del crédito tributario por hijos, pero no del crédito por ingreso del trabajo (EIC)) si todas las siguientes situaciones son ciertas: Los padres: Están divorciados o legalmente separados conforme a un fallo de divorcio o de manutención por separación judicial, Están separados conforme a un acuerdo de separación por escrito o Vivieron separados en todo momento durante los últimos 6 meses del año 2013 sin que importe si estaban o no casados. How do i amend a tax return El hijo recibió de los padres más de la mitad de su manutención para el año. How do i amend a tax return El hijo estuvo bajo la custodia de uno de los padres, o ambos, por más de la mitad del año 2013. How do i amend a tax return Una de las siguientes aseveraciones es cierta: El padre con custodia firma un Formulario 8332 o un documento considerablemente similar en el que afirma que él o ella no reclamará al hijo como dependiente ese año y el padre que no tiene custodia adjunta este formulario o documento a su declaración de impuestos. How do i amend a tax return Si el fallo de divorcio o acuerdo de separación entró en vigencia después de 1984 y antes de 2009, es posible que el padre sin custodia pueda adjuntar ciertas páginas del fallo o del acuerdo en lugar del Formulario 8332. How do i amend a tax return Un fallo de divorcio o de manutención por separación judicial o un acuerdo de separación por escrito anterior a 1985 correspondiente al año 2013 establece que el padre que no tiene custodia puede reclamar al hijo como dependiente y el padre sin custodia provee por lo menos $600 para la manutención del hijo durante el año 2013. How do i amend a tax return Para información adicional, vea la Publicación 501, en inglés. How do i amend a tax return Vea también Cómo aplicar el Requisito 9 a padres divorciados o separados (o que viven aparte), a continuación. How do i amend a tax return Cómo aplicar el Requisito 9 a padres divorciados o separados (o que viven aparte). How do i amend a tax return   Si se considera al hijo como hijo calificado del padre que no tiene custodia según el requisito especial para hijos de padres divorciados, separados o que viven aparte descrito anteriormente, sólo el padre que no tiene custodia puede reclamar una exención y reclamar el crédito tributario por hijos para el hijo. How do i amend a tax return Sin embargo, el padre con custodia u otro contribuyente que reúna los requisitos puede reclamar al hijo como hijo calificado para el crédito por ingreso del trabajo (EIC) y los otros beneficios tributarios enumerados anteriormente en este capítulo. How do i amend a tax return Si el hijo es el hijo calificado de más de una persona para propósitos de estos beneficios, las reglas del desempate determinarán quien puede tratar al hijo como hijo calificado. How do i amend a tax return Ejemplo 1 — Usted y su hijo de 5 años vivieron con la madre de usted durante todo el año. How do i amend a tax return Ella pagó todo el mantenimiento de la vivienda. How do i amend a tax return Su AGI es $10,000. How do i amend a tax return El AGI de su madre es $25,000. How do i amend a tax return El padre de su hijo no vivió ni con usted ni con su hijo. How do i amend a tax return Según el Requisito especial para padres divorciados o separados (o que viven aparte), su hijo se considera el hijo calificado de su padre, el cual puede reclamar una exención y el crédito tributario por hijos basándose en su hijo. How do i amend a tax return Sin embargo, el padre de su hijo no puede reclamarlo como hijo calificado para el estado civil de cabeza de familia para efectos de la declaración, ni reclamar el crédito por gastos del cuidado de menores y dependientes, la exclusión por beneficios del cuidado de dependientes ni el crédito por ingreso del trabajo. How do i amend a tax return Usted y
Español

Export-Import Bank of the United States

An independent federal agency, the Export-Import Bank assists American businesses export their goods by providing financial assistance in the form of loans, loan guarantees and insurance. The focus of the Export-Import Bank is on assisting small businesses.

Contact the Agency or Department

Website: Export-Import Bank of the United States

E-mail:

Address: 811 Vermont Avenue, N.W.
Washington, DC 20571

Phone Number: (202) 565-3946

Toll-free: (800) 565-3946

TTY: (202) 565-3377

The How Do I Amend A Tax Return

How do i amend a tax return 4. How do i amend a tax return   Qualified Plans Table of Contents Topics - This chapter discusses: Useful Items - You may want to see: Kinds of PlansDefined Contribution Plan Defined Benefit Plan Qualification RulesEarly retirement. How do i amend a tax return Loan secured by benefits. How do i amend a tax return Waiver of survivor benefits. How do i amend a tax return Waiver of 30-day waiting period before annuity starting date. How do i amend a tax return Involuntary cash-out of benefits not more than dollar limit. How do i amend a tax return Exception for certain loans. How do i amend a tax return Exception for QDRO. How do i amend a tax return SIMPLE and safe harbor 401(k) plan exception. How do i amend a tax return Setting Up a Qualified PlanAdopting a Written Plan Investing Plan Assets Minimum Funding RequirementDue dates. How do i amend a tax return Installment percentage. How do i amend a tax return Extended period for making contributions. How do i amend a tax return ContributionsEmployer Contributions Employee Contributions When Contributions Are Considered Made Employer DeductionDeduction Limits Deduction Limit for Self-Employed Individuals Where To Deduct Contributions Carryover of Excess Contributions Excise Tax for Nondeductible (Excess) Contributions Elective Deferrals (401(k) Plans)Limit on Elective Deferrals Automatic Enrollment Treatment of Excess Deferrals Qualified Roth Contribution ProgramElective Deferrals Qualified Distributions Reporting Requirements DistributionsRequired Distributions Distributions From 401(k) Plans Tax Treatment of Distributions Tax on Early Distributions Tax on Excess Benefits Excise Tax on Reversion of Plan Assets Notification of Significant Benefit Accrual Reduction Prohibited TransactionsTax on Prohibited Transactions Reporting RequirementsOne-participant plan. How do i amend a tax return Caution: Form 5500-EZ not required. How do i amend a tax return Form 5500. How do i amend a tax return Electronic filing of Forms 5500 and 5500-SF. How do i amend a tax return Topics - This chapter discusses: Kinds of plans Qualification rules Setting up a qualified plan Minimum funding requirement Contributions Employer deduction Elective deferrals (401(k) plans) Qualified Roth contribution program Distributions Prohibited transactions Reporting requirements Useful Items - You may want to see: Publications 575 Pension and Annuity Income 590 Individual Retirement Arrangements (IRAs) 3066 Have you had your Check-up this year? for Retirement Plans 3998 Choosing A Retirement Solution for Your Small Business 4222 401(k) Plans for Small Businesses 4530 Designated Roth Accounts under a 401(k), 403(b), or governmental 457(b) plans 4531 401(k) Plan Checklist 4674 Automatic Enrollment 401(k) Plans for Small Businesses 4806 Profit Sharing Plans for Small Businesses Forms (and Instructions) www. How do i amend a tax return dol. How do i amend a tax return gov/ebsa/pdf/2013-5500. How do i amend a tax return pdf www. How do i amend a tax return dol. How do i amend a tax return gov/ebsa/pdf/2013-5500-SF. How do i amend a tax return pdf W-2 Wage and Tax Statement Schedule K-1 (Form 1065) Partner's Share of Income, Deductions, Credits, etc. How do i amend a tax return 1099-R Distributions From Pensions, Annuities, Retirement or Profit-Sharing Plans, IRAs, Insurance Contracts, etc. How do i amend a tax return 1040 U. How do i amend a tax return S. How do i amend a tax return Individual Income Tax Return Schedule C (Form 1040) Profit or Loss From Business Schedule F (Form 1040) Profit or Loss From Farming 5300 Application for Determination for Employee Benefit Plan 5310 Application for Determination for Terminating Plan 5329 Additional Taxes on Qualified Plans (Including IRAs) and Other Tax-Favored Accounts 5330 Return of Excise Taxes Related to Employee Benefit Plans 5500 Annual Return/Report of Employee Benefit Plan. How do i amend a tax return For copies of this form, go to: 5500-EZ Annual Return of One-Participant (Owners and Their Spouses) Retirement Plan 5500-SF Short Form Annual Return/Report of Small Employee Benefit Plan. How do i amend a tax return For copies of this form, go to: 8717 User Fee for Employee Plan Determination Letter Request 8880 Credit for Qualified Retirement Savings Contributions 8881 Credit for Small Employer Pension Plan Startup Costs 8955-SSA Annual Registration Statement Identifying Separated Participants With Deferred Vested Benefits These qualified retirement plans set up by self-employed individuals are sometimes called Keogh or H. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return 10 plans. How do i amend a tax return A sole proprietor or a partnership can set up one of these plans. How do i amend a tax return A common-law employee or a partner cannot set up one of these plans. How do i amend a tax return The plans described here can also be set up and maintained by employers that are corporations. How do i amend a tax return All the rules discussed here apply to corporations except where specifically limited to the self-employed. How do i amend a tax return The plan must be for the exclusive benefit of employees or their beneficiaries. How do i amend a tax return These qualified plans can include coverage for a self-employed individual. How do i amend a tax return As an employer, you can usually deduct, subject to limits, contributions you make to a qualified plan, including those made for your own retirement. How do i amend a tax return The contributions (and earnings and gains on them) are generally tax free until distributed by the plan. How do i amend a tax return Kinds of Plans There are two basic kinds of qualified plans—defined contribution plans and defined benefit plans—and different rules apply to each. How do i amend a tax return You can have more than one qualified plan, but your contributions to all the plans must not total more than the overall limits discussed under Contributions and Employer Deduction, later. How do i amend a tax return Defined Contribution Plan A defined contribution plan provides an individual account for each participant in the plan. How do i amend a tax return It provides benefits to a participant largely based on the amount contributed to that participant's account. How do i amend a tax return Benefits are also affected by any income, expenses, gains, losses, and forfeitures of other accounts that may be allocated to an account. How do i amend a tax return A defined contribution plan can be either a profit-sharing plan or a money purchase pension plan. How do i amend a tax return Profit-sharing plan. How do i amend a tax return   Although it is called a “profit-sharing plan,” you do not actually have to make a business profit for the year in order to make a contribution (except for yourself if you are self-employed as discussed under Self-employed Individual, later). How do i amend a tax return A profit-sharing plan can be set up to allow for discretionary employer contributions, meaning the amount contributed each year to the plan is not fixed. How do i amend a tax return An employer may even make no contribution to the plan for a given year. How do i amend a tax return   The plan must provide a definite formula for allocating the contribution among the participants and for distributing the accumulated funds to the employees after they reach a certain age, after a fixed number of years, or upon certain other occurrences. How do i amend a tax return   In general, you can be more flexible in making contributions to a profit-sharing plan than to a money purchase pension plan (discussed next) or a defined benefit plan (discussed later). How do i amend a tax return Money purchase pension plan. How do i amend a tax return   Contributions to a money purchase pension plan are fixed and are not based on your business profits. How do i amend a tax return For example, if the plan requires that contributions be 10% of the participants' compensation without regard to whether you have profits (or the self-employed person has earned income), the plan is a money purchase pension plan. How do i amend a tax return This applies even though the compensation of a self-employed individual as a participant is based on earned income derived from business profits. How do i amend a tax return Defined Benefit Plan A defined benefit plan is any plan that is not a defined contribution plan. How do i amend a tax return Contributions to a defined benefit plan are based on what is needed to provide definitely determinable benefits to plan participants. How do i amend a tax return Actuarial assumptions and computations are required to figure these contributions. How do i amend a tax return Generally, you will need continuing professional help to have a defined benefit plan. How do i amend a tax return Qualification Rules To qualify for the tax benefits available to qualified plans, a plan must meet certain requirements (qualification rules) of the tax law. How do i amend a tax return Generally, unless you write your own plan, the financial institution that provided your plan will take the continuing responsibility for meeting qualification rules that are later changed. How do i amend a tax return The following is a brief overview of important qualification rules that generally have not yet been discussed. How do i amend a tax return It is not intended to be all-inclusive. How do i amend a tax return See Setting Up a Qualified Plan , later. How do i amend a tax return Generally, the following qualification rules also apply to a SIMPLE 401(k) retirement plan. How do i amend a tax return A SIMPLE 401(k) plan is, however, not subject to the top-heavy plan rules and nondiscrimination rules if the plan satisfies the provisions discussed in chapter 3 under SIMPLE 401(k) Plan. How do i amend a tax return Plan assets must not be diverted. How do i amend a tax return   Your plan must make it impossible for its assets to be used for, or diverted to, purposes other than the benefit of employees and their beneficiaries. How do i amend a tax return As a general rule, the assets cannot be diverted to the employer. How do i amend a tax return Minimum coverage requirement must be met. How do i amend a tax return   To be a qualified plan, a defined benefit plan must benefit at least the lesser of the following. How do i amend a tax return 50 employees, or The greater of: 40% of all employees, or Two employees. How do i amend a tax return If there is only one employee, the plan must benefit that employee. How do i amend a tax return Contributions or benefits must not discriminate. How do i amend a tax return   Under the plan, contributions or benefits to be provided must not discriminate in favor of highly compensated employees. How do i amend a tax return Contributions and benefits must not be more than certain limits. How do i amend a tax return   Your plan must not provide for contributions or benefits that are more than certain limits. How do i amend a tax return The limits apply to the annual contributions and other additions to the account of a participant in a defined contribution plan and to the annual benefit payable to a participant in a defined benefit plan. How do i amend a tax return These limits are discussed later in this chapter under Contributions. How do i amend a tax return Minimum vesting standard must be met. How do i amend a tax return   Your plan must satisfy certain requirements regarding when benefits vest. How do i amend a tax return A benefit is vested (you have a fixed right to it) when it becomes nonforfeitable. How do i amend a tax return A benefit is nonforfeitable if it cannot be lost upon the happening, or failure to happen, of any event. How do i amend a tax return Special rules apply to forfeited benefit amounts. How do i amend a tax return In defined contribution plans, forfeitures can be allocated to the accounts of remaining participants in a nondiscriminatory way, or they can be used to reduce your contributions. How do i amend a tax return   Forfeitures under a defined benefit plan cannot be used to increase the benefits any employee would otherwise receive under the plan. How do i amend a tax return Forfeitures must be used instead to reduce employer contributions. How do i amend a tax return Participation. How do i amend a tax return   In general, an employee must be allowed to participate in your plan if he or she meets both the following requirements. How do i amend a tax return Has reached age 21. How do i amend a tax return Has at least 1 year of service (2 years if the plan is not a 401(k) plan and provides that after not more than 2 years of service the employee has a nonforfeitable right to all his or her accrued benefit). How do i amend a tax return A plan cannot exclude an employee because he or she has reached a specified age. How do i amend a tax return Leased employee. How do i amend a tax return   A leased employee, defined in chapter 1, who performs services for you (recipient of the services) is treated as your employee for certain plan qualification rules. How do i amend a tax return These rules include those in all the following areas. How do i amend a tax return Nondiscrimination in coverage, contributions, and benefits. How do i amend a tax return Minimum age and service requirements. How do i amend a tax return Vesting. How do i amend a tax return Limits on contributions and benefits. How do i amend a tax return Top-heavy plan requirements. How do i amend a tax return Contributions or benefits provided by the leasing organization for services performed for you are treated as provided by you. How do i amend a tax return Benefit payment must begin when required. How do i amend a tax return   Your plan must provide that, unless the participant chooses otherwise, the payment of benefits to the participant must begin within 60 days after the close of the latest of the following periods. How do i amend a tax return The plan year in which the participant reaches the earlier of age 65 or the normal retirement age specified in the plan. How do i amend a tax return The plan year in which the 10th anniversary of the year in which the participant began participating in the plan occurs. How do i amend a tax return The plan year in which the participant separates from service. How do i amend a tax return Early retirement. How do i amend a tax return   Your plan can provide for payment of retirement benefits before the normal retirement age. How do i amend a tax return If your plan offers an early retirement benefit, a participant who separates from service before satisfying the early retirement age requirement is entitled to that benefit if he or she meets both the following requirements. How do i amend a tax return Satisfies the service requirement for the early retirement benefit. How do i amend a tax return Separates from service with a nonforfeitable right to an accrued benefit. How do i amend a tax return The benefit, which may be actuarially reduced, is payable when the early retirement age requirement is met. How do i amend a tax return Required minimum distributions. How do i amend a tax return   Special rules require minimum annual distributions from qualified plans, generally beginning after age  70½. How do i amend a tax return See Required Distributions , under Distributions, later. How do i amend a tax return Survivor benefits. How do i amend a tax return   Defined benefit and money purchase pension plans must provide automatic survivor benefits in both the following forms. How do i amend a tax return A qualified joint and survivor annuity for a vested participant who does not die before the annuity starting date. How do i amend a tax return A qualified pre-retirement survivor annuity for a vested participant who dies before the annuity starting date and who has a surviving spouse. How do i amend a tax return   The automatic survivor benefit also applies to any participant under a profit-sharing plan unless all the following conditions are met. How do i amend a tax return The participant does not choose benefits in the form of a life annuity. How do i amend a tax return The plan pays the full vested account balance to the participant's surviving spouse (or other beneficiary if the surviving spouse consents or if there is no surviving spouse) if the participant dies. How do i amend a tax return The plan is not a direct or indirect transferee of a plan that must provide automatic survivor benefits. How do i amend a tax return Loan secured by benefits. How do i amend a tax return   If automatic survivor benefits are required for a spouse under a plan, he or she must consent to a loan that uses as security the accrued benefits in the plan. How do i amend a tax return Waiver of survivor benefits. How do i amend a tax return   Each plan participant may be permitted to waive the joint and survivor annuity or the pre-retirement survivor annuity (or both), but only if the participant has the written consent of the spouse. How do i amend a tax return The plan also must allow the participant to withdraw the waiver. How do i amend a tax return The spouse's consent must be witnessed by a plan representative or notary public. How do i amend a tax return Waiver of 30-day waiting period before annuity starting date. How do i amend a tax return    A plan may permit a participant to waive (with spousal consent) the 30-day minimum waiting period after a written explanation of the terms and conditions of a joint and survivor annuity is provided to each participant. How do i amend a tax return   The waiver is allowed only if the distribution begins more than 7 days after the written explanation is provided. How do i amend a tax return Involuntary cash-out of benefits not more than dollar limit. How do i amend a tax return   A plan may provide for the immediate distribution of the participant's benefit under the plan if the present value of the benefit is not greater than $5,000. How do i amend a tax return   However, the distribution cannot be made after the annuity starting date unless the participant and the spouse or surviving spouse of a participant who died (if automatic survivor benefits are required for a spouse under the plan) consents in writing to the distribution. How do i amend a tax return If the present value is greater than $5,000, the plan must have the written consent of the participant and the spouse or surviving spouse (if automatic survivor benefits are required for a spouse under the plan) for any immediate distribution of the benefit. How do i amend a tax return   Benefits attributable to rollover contributions and earnings on them can be ignored in determining the present value of these benefits. How do i amend a tax return   A plan must provide for the automatic rollover of any cash-out distribution of more than $1,000 to an individual retirement account or annuity, unless the participant chooses otherwise. How do i amend a tax return A section 402(f) notice must be sent prior to an involuntary cash-out of an eligible rollover distribution. How do i amend a tax return See Section 402(f) Notice under Distributions, later, for more details. How do i amend a tax return Consolidation, merger, or transfer of assets or liabilities. How do i amend a tax return   Your plan must provide that, in the case of any merger or consolidation with, or transfer of assets or liabilities to, any other plan, each participant would (if the plan then terminated) receive a benefit equal to or more than the benefit he or she would have been entitled to just before the merger, etc. How do i amend a tax return (if the plan had then terminated). How do i amend a tax return Benefits must not be assigned or alienated. How do i amend a tax return   Your plan must provide that a participant's or beneficiary's benefits under the plan cannot be taken away by any legal or equitable proceeding except as provided below or pursuant to certain judgements or settlements against the participant for violations of plan rules. How do i amend a tax return Exception for certain loans. How do i amend a tax return   A loan from the plan (not from a third party) to a participant or beneficiary is not treated as an assignment or alienation if the loan is secured by the participant's accrued nonforfeitable benefit and is exempt from the tax on prohibited transactions under section 4975(d)(1) or would be exempt if the participant were a disqualified person. How do i amend a tax return A disqualified person is defined later in this chapter under Prohibited Transactions. How do i amend a tax return Exception for QDRO. How do i amend a tax return   Compliance with a QDRO (qualified domestic relations order) does not result in a prohibited assignment or alienation of benefits. How do i amend a tax return   Payments to an alternate payee under a QDRO before the participant attains age 59½ are not subject to the 10% additional tax that would otherwise apply under certain circumstances. How do i amend a tax return Benefits distributed to an alternate payee under a QDRO can be rolled over tax free to an individual retirement account or to an individual retirement annuity. How do i amend a tax return No benefit reduction for social security increases. How do i amend a tax return   Your plan must not permit a benefit reduction for a post-separation increase in the social security benefit level or wage base for any participant or beneficiary who is receiving benefits under your plan, or who is separated from service and has nonforfeitable rights to benefits. How do i amend a tax return This rule also applies to plans supplementing the benefits provided by other federal or state laws. How do i amend a tax return Elective deferrals must be limited. How do i amend a tax return   If your plan provides for elective deferrals, it must limit those deferrals to the amount in effect for that particular year. How do i amend a tax return See Limit on Elective Deferrals later in this chapter. How do i amend a tax return Top-heavy plan requirements. How do i amend a tax return   A top-heavy plan is one that mainly favors partners, sole proprietors, and other key employees. How do i amend a tax return   A plan is top-heavy for a plan year if, for the preceding plan year, the total value of accrued benefits or account balances of key employees is more than 60% of the total value of accrued benefits or account balances of all employees. How do i amend a tax return Additional requirements apply to a top-heavy plan primarily to provide minimum benefits or contributions for non-key employees covered by the plan. How do i amend a tax return   Most qualified plans, whether or not top-heavy, must contain provisions that meet the top-heavy requirements and will take effect in plan years in which the plans are top-heavy. How do i amend a tax return These qualification requirements for top-heavy plans are explained in section 416 and its regulations. How do i amend a tax return SIMPLE and safe harbor 401(k) plan exception. How do i amend a tax return   The top-heavy plan requirements do not apply to SIMPLE 401(k) plans, discussed earlier in chapter 3, or to safe harbor 401(k) plans that consist solely of safe harbor contributions, discussed later in this chapter. How do i amend a tax return QACAs (discussed later) also are not subject to top-heavy requirements. How do i amend a tax return Setting Up a Qualified Plan There are two basic steps in setting up a qualified plan. How do i amend a tax return First you adopt a written plan. How do i amend a tax return Then you invest the plan assets. How do i amend a tax return You, the employer, are responsible for setting up and maintaining the plan. How do i amend a tax return If you are self-employed, it is not necessary to have employees besides yourself to sponsor and set up a qualified plan. How do i amend a tax return If you have employees, see Participation, under Qualification Rules, earlier. How do i amend a tax return Set-up deadline. How do i amend a tax return   To take a deduction for contributions for a tax year, your plan must be set up (adopted) by the last day of that year (December 31 for calendar-year employers). How do i amend a tax return Credit for startup costs. How do i amend a tax return   You may be able to claim a tax credit for part of the ordinary and necessary costs of starting a qualified plan that first became effective in 2013. How do i amend a tax return For more information, see Credit for startup costs under Reminders, earlier. How do i amend a tax return Adopting a Written Plan You must adopt a written plan. How do i amend a tax return The plan can be an IRS-approved master or prototype plan offered by a sponsoring organization. How do i amend a tax return Or it can be an individually designed plan. How do i amend a tax return Written plan requirement. How do i amend a tax return   To qualify, the plan you set up must be in writing and must be communicated to your employees. How do i amend a tax return The plan's provisions must be stated in the plan. How do i amend a tax return It is not sufficient for the plan to merely refer to a requirement of the Internal Revenue Code. How do i amend a tax return Master or prototype plans. How do i amend a tax return   Most qualified plans follow a standard form of plan (a master or prototype plan) approved by the IRS. How do i amend a tax return Master and prototype plans are plans made available by plan providers for adoption by employers (including self-employed individuals). How do i amend a tax return Under a master plan, a single trust or custodial account is established, as part of the plan, for the joint use of all adopting employers. How do i amend a tax return Under a prototype plan, a separate trust or custodial account is established for each employer. How do i amend a tax return Plan providers. How do i amend a tax return   The following organizations generally can provide IRS-approved master or prototype plans. How do i amend a tax return Banks (including some savings and loan associations and federally insured credit unions). How do i amend a tax return Trade or professional organizations. How do i amend a tax return Insurance companies. How do i amend a tax return Mutual funds. How do i amend a tax return Individually designed plan. How do i amend a tax return   If you prefer, you can set up an individually designed plan to meet specific needs. How do i amend a tax return Although advance IRS approval is not required, you can apply for approval by paying a fee and requesting a determination letter. How do i amend a tax return You may need professional help for this. How do i amend a tax return See Rev. How do i amend a tax return Proc. How do i amend a tax return 2014-6, 2014-1 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 198, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2014-1_IRB/ar10. How do i amend a tax return html, as annually updated, that may help you decide whether to apply for approval. How do i amend a tax return Internal Revenue Bulletins are available on the IRS website at IRS. How do i amend a tax return gov They are also available at most IRS offices and at certain libraries. How do i amend a tax return User fee. How do i amend a tax return   The fee mentioned earlier for requesting a determination letter does not apply to employers who have 100 or fewer employees who received at least $5,000 of compensation from the employer for the preceding year. How do i amend a tax return At least one of them must be a non-highly compensated employee participating in the plan. How do i amend a tax return The fee does not apply to requests made by the later of the following dates. How do i amend a tax return The end of the 5th plan year the plan is in effect. How do i amend a tax return The end of any remedial amendment period for the plan that begins within the first 5 plan years. How do i amend a tax return The request cannot be made by the sponsor of a prototype or similar plan the sponsor intends to market to participating employers. How do i amend a tax return   For more information about whether the user fee applies, see Rev. How do i amend a tax return Proc. How do i amend a tax return 2014-8, 2014-1 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 242, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2014-1_IRB/ar12. How do i amend a tax return html, as may be annually updated; Notice 2003-49, 2003-32 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 294, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2003-32_IRB/ar13. How do i amend a tax return html; and Notice 2011-86, 2011-45 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 698, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2011-45_IRB/ar11. How do i amend a tax return html. How do i amend a tax return Investing Plan Assets In setting up a qualified plan, you arrange how the plan's funds will be used to build its assets. How do i amend a tax return You can establish a trust or custodial account to invest the funds. How do i amend a tax return You, the trust, or the custodial account can buy an annuity contract from an insurance company. How do i amend a tax return Life insurance can be included only if it is incidental to the retirement benefits. How do i amend a tax return You set up a trust by a legal instrument (written document). How do i amend a tax return You may need professional help to do this. How do i amend a tax return You can set up a custodial account with a bank, savings and loan association, credit union, or other person who can act as the plan trustee. How do i amend a tax return You do not need a trust or custodial account, although you can have one, to invest the plan's funds in annuity contracts or face-amount certificates. How do i amend a tax return If anyone other than a trustee holds them, however, the contracts or certificates must state they are not transferable. How do i amend a tax return Other plan requirements. How do i amend a tax return   For information on other important plan requirements, see Qualification Rules , earlier in this chapter. How do i amend a tax return Minimum Funding Requirement In general, if your plan is a money purchase pension plan or a defined benefit plan, you must actually pay enough into the plan to satisfy the minimum funding standard for each year. How do i amend a tax return Determining the amount needed to satisfy the minimum funding standard for a defined benefit plan is complicated, and you should seek professional help in order to meet these contribution requirements. How do i amend a tax return For information on this funding requirement, see section 412 and its regulations. How do i amend a tax return Quarterly installments of required contributions. How do i amend a tax return   If your plan is a defined benefit plan subject to the minimum funding requirements, you generally must make quarterly installment payments of the required contributions. How do i amend a tax return If you do not pay the full installments timely, you may have to pay interest on any underpayment for the period of the underpayment. How do i amend a tax return Due dates. How do i amend a tax return   The due dates for the installments are 15 days after the end of each quarter. How do i amend a tax return For a calendar-year plan, the installments are due April 15, July 15, October 15, and January 15 (of the following year). How do i amend a tax return Installment percentage. How do i amend a tax return   Each quarterly installment must be 25% of the required annual payment. How do i amend a tax return Extended period for making contributions. How do i amend a tax return   Additional contributions required to satisfy the minimum funding requirement for a plan year will be considered timely if made by 8½ months after the end of that year. How do i amend a tax return Contributions A qualified plan is generally funded by your contributions. How do i amend a tax return However, employees participating in the plan may be permitted to make contributions, and you may be permitted to make contributions on your own behalf. How do i amend a tax return See Employee Contributions and Elective Deferrals later. How do i amend a tax return Contributions deadline. How do i amend a tax return   You can make deductible contributions for a tax year up to the due date of your return (plus extensions) for that year. How do i amend a tax return Self-employed individual. How do i amend a tax return   You can make contributions on behalf of yourself only if you have net earnings (compensation) from self-employment in the trade or business for which the plan was set up. How do i amend a tax return Your net earnings must be from your personal services, not from your investments. How do i amend a tax return If you have a net loss from self-employment, you cannot make contributions for yourself for the year, even if you can contribute for common-law employees based on their compensation. How do i amend a tax return Employer Contributions There are certain limits on the contributions and other annual additions you can make each year for plan participants. How do i amend a tax return There are also limits on the amount you can deduct. How do i amend a tax return See Deduction Limits , later. How do i amend a tax return Limits on Contributions and Benefits Your plan must provide that contributions or benefits cannot exceed certain limits. How do i amend a tax return The limits differ depending on whether your plan is a defined contribution plan or a defined benefit plan. How do i amend a tax return Defined benefit plan. How do i amend a tax return   For 2013, the annual benefit for a participant under a defined benefit plan cannot exceed the lesser of the following amounts. How do i amend a tax return 100% of the participant's average compensation for his or her highest 3 consecutive calendar years. How do i amend a tax return $205,000 ($210,000 for 2014). How do i amend a tax return Defined contribution plan. How do i amend a tax return   For 2013, a defined contribution plan's annual contributions and other additions (excluding earnings) to the account of a participant cannot exceed the lesser of the following amounts. How do i amend a tax return 100% of the participant's compensation. How do i amend a tax return $51,000 ($52,000 for 2014). How do i amend a tax return   Catch-up contributions (discussed later under Limit on Elective Deferrals) are not subject to the above limit. How do i amend a tax return Employee Contributions Participants may be permitted to make nondeductible contributions to a plan in addition to your contributions. How do i amend a tax return Even though these employee contributions are not deductible, the earnings on them are tax free until distributed in later years. How do i amend a tax return Also, these contributions must satisfy the actual contribution percentage (ACP) test of section 401(m)(2), a nondiscrimination test that applies to employee contributions and matching contributions. How do i amend a tax return See Regulations sections 1. How do i amend a tax return 401(k)-2 and 1. How do i amend a tax return 401(m)-2 for further guidance relating to the nondiscrimination rules under sections 401(k) and 401(m). How do i amend a tax return When Contributions Are Considered Made You generally apply your plan contributions to the year in which you make them. How do i amend a tax return But you can apply them to the previous year if all the following requirements are met. How do i amend a tax return You make them by the due date of your tax return for the previous year (plus extensions). How do i amend a tax return The plan was established by the end of the previous year. How do i amend a tax return The plan treats the contributions as though it had received them on the last day of the previous year. How do i amend a tax return You do either of the following. How do i amend a tax return You specify in writing to the plan administrator or trustee that the contributions apply to the previous year. How do i amend a tax return You deduct the contributions on your tax return for the previous year. How do i amend a tax return A partnership shows contributions for partners on Form 1065. How do i amend a tax return Employer's promissory note. How do i amend a tax return   Your promissory note made out to the plan is not a payment that qualifies for the deduction. How do i amend a tax return Also, issuing this note is a prohibited transaction subject to tax. How do i amend a tax return See Prohibited Transactions , later. How do i amend a tax return Employer Deduction You can usually deduct, subject to limits, contributions you make to a qualified plan, including those made for your own retirement. How do i amend a tax return The contributions (and earnings and gains on them) are generally tax free until distributed by the plan. How do i amend a tax return Deduction Limits The deduction limit for your contributions to a qualified plan depends on the kind of plan you have. How do i amend a tax return Defined contribution plans. How do i amend a tax return   The deduction for contributions to a defined contribution plan (profit-sharing plan or money purchase pension plan) cannot be more than 25% of the compensation paid (or accrued) during the year to your eligible employees participating in the plan. How do i amend a tax return If you are self-employed, you must reduce this limit in figuring the deduction for contributions you make for your own account. How do i amend a tax return See Deduction Limit for Self-Employed Individuals , later. How do i amend a tax return   When figuring the deduction limit, the following rules apply. How do i amend a tax return Elective deferrals (discussed later) are not subject to the limit. How do i amend a tax return Compensation includes elective deferrals. How do i amend a tax return The maximum compensation that can be taken into account for each employee in 2013 is $255,000 ($260,000 for 2014). How do i amend a tax return Defined benefit plans. How do i amend a tax return   The deduction for contributions to a defined benefit plan is based on actuarial assumptions and computations. How do i amend a tax return Consequently, an actuary must figure your deduction limit. How do i amend a tax return    In figuring the deduction for contributions, you cannot take into account any contributions or benefits that are more than the limits discussed earlier under Limits on Contributions and Benefits, earlier. How do i amend a tax return Table 4–1. How do i amend a tax return Carryover of Excess Contributions Illustrated—Profit-Sharing Plan (000's omitted) Year Participants' compensation Participants' share of required contribution (10% of annual profit) Deductible  limit for current year (25% of compensation) Contribution Excess contribution carryover used1 Total  deduction including carryovers Excess contribution carryover available at end of year 2010 $1,000 $100 $250 $100 $ 0 $100 $ 0 2011 400 165 100 165 0 100 65 2012 500 100 125 100 25 125 40 2013 600 100 150 100 40 140 0  1There were no carryovers from years before 2010. How do i amend a tax return Deduction Limit for Self-Employed Individuals If you make contributions for yourself, you need to make a special computation to figure your maximum deduction for these contributions. How do i amend a tax return Compensation is your net earnings from self-employment, defined in chapter 1. How do i amend a tax return This definition takes into account both the following items. How do i amend a tax return The deduction for the deductible part of your self-employment tax. How do i amend a tax return The deduction for contributions on your behalf to the plan. How do i amend a tax return The deduction for your own contributions and your net earnings depend on each other. How do i amend a tax return For this reason, you determine the deduction for your own contributions indirectly by reducing the contribution rate called for in your plan. How do i amend a tax return To do this, use either the Rate Table for Self-Employed or the Rate Worksheet for Self-Employed in chapter 5. How do i amend a tax return Then figure your maximum deduction by using the Deduction Worksheet for Self-Employed in chapter 5. How do i amend a tax return Where To Deduct Contributions Deduct the contributions you make for your common-law employees on your tax return. How do i amend a tax return For example, sole proprietors deduct them on Schedule C (Form 1040) or Schedule F (Form 1040); partnerships deduct them on Form 1065; and corporations deduct them on Form 1120, or Form 1120S. How do i amend a tax return Sole proprietors and partners deduct contributions for themselves on line 28 of Form 1040. How do i amend a tax return (If you are a partner, contributions for yourself are shown on the Schedule K-1 (Form 1065) you get from the partnership. How do i amend a tax return ) Carryover of Excess Contributions If you contribute more to the plans than you can deduct for the year, you can carry over and deduct the difference in later years, combined with your contributions for those years. How do i amend a tax return Your combined deduction in a later year is limited to 25% of the participating employees' compensation for that year. How do i amend a tax return For purposes of this limit, a SEP is treated as a profit-sharing (defined contribution) plan. How do i amend a tax return However, this percentage limit must be reduced to figure your maximum deduction for contributions you make for yourself. How do i amend a tax return See Deduction Limit for Self-Employed Individuals, earlier. How do i amend a tax return The amount you carry over and deduct may be subject to the excise tax discussed next. How do i amend a tax return Table 4-1, earlier, illustrates the carryover of excess contributions to a profit-sharing plan. How do i amend a tax return Excise Tax for Nondeductible (Excess) Contributions If you contribute more than your deduction limit to a retirement plan, you have made nondeductible contributions and you may be liable for an excise tax. How do i amend a tax return In general, a 10% excise tax applies to nondeductible contributions made to qualified pension and profit-sharing plans and to SEPs. How do i amend a tax return Special rule for self-employed individuals. How do i amend a tax return   The 10% excise tax does not apply to any contribution made to meet the minimum funding requirements in a money purchase pension plan or a defined benefit plan. How do i amend a tax return Even if that contribution is more than your earned income from the trade or business for which the plan is set up, the difference is not subject to this excise tax. How do i amend a tax return See Minimum Funding Requirement , earlier. How do i amend a tax return Reporting the tax. How do i amend a tax return   You must report the tax on your nondeductible contributions on Form 5330. How do i amend a tax return Form 5330 includes a computation of the tax. How do i amend a tax return See the separate instructions for completing the form. How do i amend a tax return Elective Deferrals (401(k) Plans) Your qualified plan can include a cash or deferred arrangement under which participants can choose to have you contribute part of their before-tax compensation to the plan rather than receive the compensation in cash. How do i amend a tax return A plan with this type of arrangement is popularly known as a “401(k) plan. How do i amend a tax return ” (As a self-employed individual participating in the plan, you can contribute part of your before-tax net earnings from the business. How do i amend a tax return ) This contribution is called an “elective deferral” because participants choose (elect) to defer receipt of the money. How do i amend a tax return In general, a qualified plan can include a cash or deferred arrangement only if the qualified plan is one of the following plans. How do i amend a tax return A profit-sharing plan. How do i amend a tax return A money purchase pension plan in existence on June 27, 1974, that included a salary reduction arrangement on that date. How do i amend a tax return Partnership. How do i amend a tax return   A partnership can have a 401(k) plan. How do i amend a tax return Restriction on conditions of participation. How do i amend a tax return   The plan cannot require, as a condition of participation, that an employee complete more than 1 year of service. How do i amend a tax return Matching contributions. How do i amend a tax return   If your plan permits, you can make matching contributions for an employee who makes an elective deferral to your 401(k) plan. How do i amend a tax return For example, the plan might provide that you will contribute 50 cents for each dollar your participating employees choose to defer under your 401(k) plan. How do i amend a tax return Matching contributions are generally subject to the ACP test discussed earlier under Employee Contributions. How do i amend a tax return Nonelective contributions. How do i amend a tax return   You can also make contributions (other than matching contributions) for your participating employees without giving them the choice to take cash instead. How do i amend a tax return These are called nonelective contributions. How do i amend a tax return Employee compensation limit. How do i amend a tax return   No more than $255,000 of the employee's compensation can be taken into account when figuring contributions other than elective deferrals in 2013. How do i amend a tax return This limit is $260,000 in 2014. How do i amend a tax return SIMPLE 401(k) plan. How do i amend a tax return   If you had 100 or fewer employees who earned $5,000 or more in compensation during the preceding year, you may be able to set up a SIMPLE 401(k) plan. How do i amend a tax return A SIMPLE 401(k) plan is not subject to the nondiscrimination and top-heavy plan requirements discussed earlier under Qualification Rules. How do i amend a tax return For details about SIMPLE 401(k) plans, see SIMPLE 401(k) Plan in chapter 3. How do i amend a tax return Distributions. How do i amend a tax return   Certain rules apply to distributions from 401(k) plans. How do i amend a tax return See Distributions From 401(k) Plans , later. How do i amend a tax return Limit on Elective Deferrals There is a limit on the amount an employee can defer each year under these plans. How do i amend a tax return This limit applies without regard to community property laws. How do i amend a tax return Your plan must provide that your employees cannot defer more than the limit that applies for a particular year. How do i amend a tax return For 2013 and 2014, the basic limit on elective deferrals is $17,500. How do i amend a tax return This limit applies to all salary reduction contributions and elective deferrals. How do i amend a tax return If, in conjunction with other plans, the deferral limit is exceeded, the difference is included in the employee's gross income. How do i amend a tax return Catch-up contributions. How do i amend a tax return   A 401(k) plan can permit participants who are age 50 or over at the end of the calendar year to also make catch-up contributions. How do i amend a tax return The catch-up contribution limit for 2013 and 2014 is $5,500. How do i amend a tax return Elective deferrals are not treated as catch-up contributions for 2013 until they exceed the $17,500 limit, the actual deferral percentage (ADP) test limit of section 401(k)(3), or the plan limit (if any). How do i amend a tax return However, the catch-up contribution a participant can make for a year cannot exceed the lesser of the following amounts. How do i amend a tax return The catch-up contribution limit. How do i amend a tax return The excess of the participant's compensation over the elective deferrals that are not catch-up contributions. How do i amend a tax return Treatment of contributions. How do i amend a tax return   Your contributions to your own 401(k) plan are generally deductible by you for the year they are contributed to the plan. How do i amend a tax return Matching or nonelective contributions made to the plan are also deductible by you in the year of contribution. How do i amend a tax return Your employees' elective deferrals other than designated Roth contributions are tax free until distributed from the plan. How do i amend a tax return Elective deferrals are included in wages for social security, Medicare, and federal unemployment (FUTA) tax. How do i amend a tax return Forfeiture. How do i amend a tax return   Employees have a nonforfeitable right at all times to their accrued benefit attributable to elective deferrals. How do i amend a tax return Reporting on Form W-2. How do i amend a tax return   Do not include elective deferrals in the “Wages, tips, other compensation” box of Form W-2. How do i amend a tax return You must, however, include them in the “Social security wages” and “Medicare wages and tips” boxes. How do i amend a tax return You must also include them in box 12. How do i amend a tax return Mark the “Retirement plan” checkbox in box 13. How do i amend a tax return For more information, see the Form W-2 instructions. How do i amend a tax return Automatic Enrollment Your 401(k) plan can have an automatic enrollment feature. How do i amend a tax return Under this feature, you can automatically reduce an employee's pay by a fixed percentage and contribute that amount to the 401(k) plan on his or her behalf unless the employee affirmatively chooses not to have his or her pay reduced or chooses to have it reduced by a different percentage. How do i amend a tax return These contributions are elective deferrals. How do i amend a tax return An automatic enrollment feature will encourage employees' saving for retirement and will help your plan pass nondiscrimination testing (if applicable). How do i amend a tax return For more information, see Publication 4674, Automatic Enrollment 401(k) Plans for Small Businesses. How do i amend a tax return Eligible automatic contribution arrangement. How do i amend a tax return   Under an eligible automatic contribution arrangement (EACA), a participant is treated as having elected to have the employer make contributions in an amount equal to a uniform percentage of compensation. How do i amend a tax return This automatic election will remain in place until the participant specifically elects not to have such deferral percentage made (or elects a different percentage). How do i amend a tax return There is no required deferral percentage. How do i amend a tax return Withdrawals. How do i amend a tax return   Under an EACA, you may allow participants to withdraw their automatic contributions to the plan if certain conditions are met. How do i amend a tax return The participant must elect the withdrawal no later than 90 days after the date of the first elective contributions under the EACA. How do i amend a tax return The participant must withdraw the entire amount of EACA default contributions, including any earnings thereon. How do i amend a tax return   If the plan allows withdrawals under the EACA, the amount of the withdrawal other than the amount of any designated Roth contributions must be included in the employee's gross income for the tax year in which the distribution is made. How do i amend a tax return The additional 10% tax on early distributions will not apply to the distribution. How do i amend a tax return Notice requirement. How do i amend a tax return   Under an EACA, employees must be given written notice of the terms of the EACA within a reasonable period of time before each plan year. How do i amend a tax return The notice must be written in a manner calculated to be understood by the average employee and be sufficiently accurate and comprehensive in order to apprise the employee of his or her rights and obligations under the EACA. How do i amend a tax return The notice must include an explanation of the employee's right to elect not to have elective contributions made on his or her behalf, or to elect a different percentage, and the employee must be given a reasonable period of time after receipt of the notice before the first elective contribution is made. How do i amend a tax return The notice also must explain how contributions will be invested in the absence of an investment election by the employee. How do i amend a tax return Qualified automatic contribution arrangement. How do i amend a tax return    A qualified automatic contribution arrangement (QACA) is a type of safe harbor plan. How do i amend a tax return It contains an automatic enrollment feature, and mandatory employer contributions are required. How do i amend a tax return If your plan includes a QACA, it will not be subject to the ADP test (discussed later) nor the top-heavy requirements (discussed earlier). How do i amend a tax return Additionally, your plan will not be subject to the actual contribution percentage (ACP) test if certain additional requirements are met. How do i amend a tax return Under a QACA, each employee who is eligible to participate in the plan will be treated as having elected to make elective deferral contributions equal to a certain default percentage of compensation. How do i amend a tax return In order to not have default elective deferrals made, an employee must make an affirmative election specifying a deferral percentage (including zero, if desired). How do i amend a tax return If an employee does not make an affirmative election, the default deferral percentage must meet the following conditions. How do i amend a tax return It must be applied uniformly. How do i amend a tax return It must not exceed 10%. How do i amend a tax return It must be at least 3% in the first plan year it applies to an employee and through the end of the following year. How do i amend a tax return It must increase to at least 4% in the following plan year. How do i amend a tax return It must increase to at least 5% in the following plan year. How do i amend a tax return It must increase to at least 6% in subsequent plan years. How do i amend a tax return Matching or nonelective contributions. How do i amend a tax return   Under the terms of the QACA, you must make either matching or nonelective contributions according to the following terms. How do i amend a tax return Matching contributions. How do i amend a tax return You must make matching contributions on behalf of each non-highly compensated employee in the following amounts. How do i amend a tax return An amount equal to 100% of elective deferrals, up to 1% of compensation. How do i amend a tax return An amount equal to 50% of elective deferrals, from 1% up to 6% of compensation. How do i amend a tax return Other formulas may be used as long as they are at least as favorable to non-highly compensated employees. How do i amend a tax return The rate of matching contributions for highly compensated employees, including yourself, must not exceed the rates for non-highly compensated employees. How do i amend a tax return Nonelective contributions. How do i amend a tax return You must make nonelective contributions on behalf of every non-highly compensated employee eligible to participate in the plan, regardless of whether they elected to participate, in an amount equal to at least 3% of their compensation. How do i amend a tax return Vesting requirements. How do i amend a tax return   All accrued benefits attributed to matching or nonelective contributions under the QACA must be 100% vested for all employees who complete 2 years of service. How do i amend a tax return These contributions are subject to special withdrawal restrictions, discussed later. How do i amend a tax return Notice requirements. How do i amend a tax return   Each employee eligible to participate in the QACA must receive written notice of their rights and obligations under the QACA, within a reasonable period before each plan year. How do i amend a tax return The notice must be written in a manner calculated to be understood by the average employee, and it must be accurate and comprehensive. How do i amend a tax return The notice must explain their right to elect not to have elective contributions made on their behalf, or to have contributions made at a different percentage than the default percentage. How do i amend a tax return Additionally, the notice must explain how contributions will be invested in the absence of any investment election by the employee. How do i amend a tax return The employee must have a reasonable period of time after receiving the notice to make such contribution and investment elections prior to the first contributions under the QACA. How do i amend a tax return Treatment of Excess Deferrals If the total of an employee's deferrals is more than the limit for 2013, the employee can have the difference (called an excess deferral) paid out of any of the plans that permit these distributions. How do i amend a tax return He or she must notify the plan by April 15, 2014 (or an earlier date specified in the plan), of the amount to be paid from each plan. How do i amend a tax return The plan must then pay the employee that amount, plus earnings on the amount through the end of 2013, by April 15, 2014. How do i amend a tax return Excess withdrawn by April 15. How do i amend a tax return   If the employee takes out the excess deferral by April 15, 2014, it is not reported again by including it in the employee's gross income for 2014. How do i amend a tax return However, any income earned in 2013 on the excess deferral taken out is taxable in the tax year in which it is taken out. How do i amend a tax return The distribution is not subject to the additional 10% tax on early distributions. How do i amend a tax return   If the employee takes out part of the excess deferral and the income on it, the distribution is treated as made proportionately from the excess deferral and the income. How do i amend a tax return   Even if the employee takes out the excess deferral by April 15, the amount will be considered for purposes of nondiscrimination testing requirements of the plan, unless the distributed amount is for a non-highly compensated employee who participates in only one employer's 401(k) plan or plans. How do i amend a tax return Excess not withdrawn by April 15. How do i amend a tax return   If the employee does not take out the excess deferral by April 15, 2014, the excess, though taxable in 2013, is not included in the employee's cost basis in figuring the taxable amount of any eventual distributions under the plan. How do i amend a tax return In effect, an excess deferral left in the plan is taxed twice, once when contributed and again when distributed. How do i amend a tax return Also, if the employee's excess deferral is allowed to stay in the plan and the employee participates in no other employer's plan, the plan can be disqualified. How do i amend a tax return Reporting corrective distributions on Form 1099-R. How do i amend a tax return   Report corrective distributions of excess deferrals (including any earnings) on Form 1099-R. How do i amend a tax return For specific information about reporting corrective distributions, see the Instructions for Forms 1099-R and 5498. How do i amend a tax return Tax on excess contributions of highly compensated employees. How do i amend a tax return   The law provides tests to detect discrimination in a plan. How do i amend a tax return If tests, such as the actual deferral percentage test (ADP test) (see section 401(k)(3)) and the actual contribution percentage test (ACP test) (see section 401(m)(2)), show that contributions for highly compensated employees are more than the test limits for these contributions, the employer may have to pay a 10% excise tax. How do i amend a tax return Report the tax on Form 5330. How do i amend a tax return The ADP test does not apply to a safe harbor 401(k) plan (discussed next) nor to a QACA. How do i amend a tax return Also, the ACP test does not apply to these plans if certain additional requirements are met. How do i amend a tax return   The tax for the year is 10% of the excess contributions for the plan year ending in your tax year. How do i amend a tax return Excess contributions are elective deferrals, employee contributions, or employer matching or nonelective contributions that are more than the amount permitted under the ADP test or the ACP test. How do i amend a tax return   See Regulations sections 1. How do i amend a tax return 401(k)-2 and 1. How do i amend a tax return 401(m)-2 for further guidance relating to the nondiscrimination rules under sections 401(k) and 401(m). How do i amend a tax return    If the plan fails the ADP or ACP testing, and the failure is not corrected by the end of the next plan year, the plan can be disqualified. How do i amend a tax return Safe harbor 401(k) plan. How do i amend a tax return If you meet the requirements for a safe harbor 401(k) plan, you do not have to satisfy the ADP test, nor the ACP test, if certain additional requirements are met. How do i amend a tax return For your plan to be a safe harbor plan, you must meet the following conditions. How do i amend a tax return Matching or nonelective contributions. How do i amend a tax return You must make matching or nonelective contributions according to one of the following formulas. How do i amend a tax return Matching contributions. How do i amend a tax return You must make matching contributions according to the following rules. How do i amend a tax return You must contribute an amount equal to 100% of each non-highly compensated employee's elective deferrals, up to 3% of compensation. How do i amend a tax return You must contribute an amount equal to 50% of each non-highly compensated employee's elective deferrals, from 3% up to 5% of compensation. How do i amend a tax return The rate of matching contributions for highly compensated employees, including yourself, must not exceed the rates for non-highly compensated employees. How do i amend a tax return Nonelective contributions. How do i amend a tax return You must make nonelective contributions, without regard to whether the employee made elective deferrals, on behalf of all non-highly compensated employees eligible to participate in the plan, equal to at least 3% of the employee's compensation. How do i amend a tax return These mandatory matching and nonelective contributions must be immediately 100% vested and are subject to special withdrawal restrictions. How do i amend a tax return Notice requirement. How do i amend a tax return You must give eligible employees written notice of their rights and obligations with regard to contributions under the plan, within a reasonable period before the plan year. How do i amend a tax return The other requirements for a 401(k) plan, including withdrawal and vesting rules, must also be met for your plan to qualify as a safe harbor 401(k) plan. How do i amend a tax return Qualified Roth Contribution Program Under this program an eligible employee can designate all or a portion of his or her elective deferrals as after-tax Roth contributions. How do i amend a tax return Elective deferrals designated as Roth contributions must be maintained in a separate Roth account. How do i amend a tax return However, unlike other elective deferrals, designated Roth contributions are not excluded from employees' gross income, but qualified distributions from a Roth account are excluded from employees' gross income. How do i amend a tax return Elective Deferrals Under a qualified Roth contribution program, the amount of elective deferrals that an employee may designate as a Roth contribution is limited to the maximum amount of elective deferrals excludable from gross income for the year (for 2013 and 2014, $17,500 if under age 50 and $23,000 if age 50 or over) less the total amount of the employee's elective deferrals not designated as Roth contributions. How do i amend a tax return Designated Roth deferrals are treated the same as pre-tax elective deferrals for most purposes, including: The annual individual elective deferral limit (total of all designated Roth contributions and traditional, pre-tax elective deferrals) of $17,500 for 2013 and 2014, with an additional $5,500 if age 50 or over for 2013 and 2014, Determining the maximum employee and employer annual contributions of the lesser of 100% of compensation or $51,000 for 2013 ($52,000 for 2014), Nondiscrimination testing, Required distributions, and Elective deferrals not taken into account for purposes of deduction limits. How do i amend a tax return Qualified Distributions A qualified distribution is a distribution that is made after the employee's nonexclusion period and: On or after the employee attains age   59½, On account of the employee's being disabled, or On or after the employee's death. How do i amend a tax return An employee's nonexclusion period for a plan is the 5-tax-year period beginning with the earlier of the following tax years. How do i amend a tax return The first tax year in which the employee made a contribution to his or her Roth account in the plan, or If a rollover contribution was made to the employee's designated Roth account from a designated Roth account previously established for the employee under another plan, then the first tax year the employee made a designated Roth contribution to the previously established account. How do i amend a tax return Rollover. How do i amend a tax return   Beginning September 28, 2010, a rollover from another account can be made to a designated Roth account in the same plan. How do i amend a tax return For additional information on these in-plan Roth rollovers, see Notice 2010-84, 2010-51 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 872, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2010-51_IRB/ar11. How do i amend a tax return html, and Notice 2013-74. How do i amend a tax return A distribution from a designated Roth account can only be rolled over to another designated Roth account or a Roth IRA. How do i amend a tax return Rollover amounts do not apply toward the annual deferral limit. How do i amend a tax return Reporting Requirements You must report a contribution to a Roth account on Form W-2 and a distribution from a Roth account on Form 1099-R. How do i amend a tax return See the Form W-2 and 1099-R instructions for detailed information. How do i amend a tax return Distributions Amounts paid to plan participants from a qualified plan are called distributions. How do i amend a tax return Distributions may be nonperiodic, such as lump-sum distributions, or periodic, such as annuity payments. How do i amend a tax return Also, certain loans may be treated as distributions. How do i amend a tax return See Loans Treated as Distributions in Publication 575. How do i amend a tax return Required Distributions A qualified plan must provide that each participant will either: Receive his or her entire interest (benefits) in the plan by the required beginning date (defined later), or Begin receiving regular periodic distributions by the required beginning date in annual amounts calculated to distribute the participant's entire interest (benefits) over his or her life expectancy or over the joint life expectancy of the participant and the designated beneficiary (or over a shorter period). How do i amend a tax return These distribution rules apply individually to each qualified plan. How do i amend a tax return You cannot satisfy the requirement for one plan by taking a distribution from another. How do i amend a tax return The plan must provide that these rules override any inconsistent distribution options previously offered. How do i amend a tax return Minimum distribution. How do i amend a tax return   If the account balance of a qualified plan participant is to be distributed (other than as an annuity), the plan administrator must figure the minimum amount required to be distributed each distribution calendar year. How do i amend a tax return This minimum is figured by dividing the account balance by the applicable life expectancy. How do i amend a tax return The plan administrator can use the life expectancy tables in Appendix C of Publication 590 for this purpose. How do i amend a tax return For more information on figuring the minimum distribution, see Tax on Excess Accumulation in Publication 575. How do i amend a tax return Required beginning date. How do i amend a tax return   Generally, each participant must receive his or her entire benefits in the plan or begin to receive periodic distributions of benefits from the plan by the required beginning date. How do i amend a tax return   A participant must begin to receive distributions from his or her qualified retirement plan by April 1 of the first year after the later of the following years. How do i amend a tax return Calendar year in which he or she reaches age 70½. How do i amend a tax return Calendar year in which he or she retires from employment with the employer maintaining the plan. How do i amend a tax return However, the plan may require the participant to begin receiving distributions by April 1 of the year after the participant reaches age 70½ even if the participant has not retired. How do i amend a tax return   If the participant is a 5% owner of the employer maintaining the plan, the participant must begin receiving distributions by April 1 of the first year after the calendar year in which the participant reached age 70½. How do i amend a tax return For more information, see Tax on Excess Accumulation in Publication 575. How do i amend a tax return Distributions after the starting year. How do i amend a tax return   The distribution required to be made by April 1 is treated as a distribution for the starting year. How do i amend a tax return (The starting year is the year in which the participant meets (1) or (2) above, whichever applies. How do i amend a tax return ) After the starting year, the participant must receive the required distribution for each year by December 31 of that year. How do i amend a tax return If no distribution is made in the starting year, required distributions for 2 years must be made in the next year (one by April 1 and one by December 31). How do i amend a tax return Distributions after participant's death. How do i amend a tax return   See Publication 575 for the special rules covering distributions made after the death of a participant. How do i amend a tax return Distributions From 401(k) Plans Generally, distributions cannot be made until one of the following occurs. How do i amend a tax return The employee retires, dies, becomes disabled, or otherwise severs employment. How do i amend a tax return The plan ends and no other defined contribution plan is established or continued. How do i amend a tax return In the case of a 401(k) plan that is part of a profit-sharing plan, the employee reaches age 59½ or suffers financial hardship. How do i amend a tax return For the rules on hardship distributions, including the limits on them, see Regulations section 1. How do i amend a tax return 401(k)-1(d). How do i amend a tax return The employee becomes eligible for a qualified reservist distribution (defined next). How do i amend a tax return Certain distributions listed above may be subject to the tax on early distributions discussed later. How do i amend a tax return Qualified reservist distributions. How do i amend a tax return   A qualified reservist distribution is a distribution from an IRA or an elective deferral account made after September 11, 2001, to a military reservist or a member of the National Guard who has been called to active duty for at least 180 days or for an indefinite period. How do i amend a tax return All or part of a qualified reservist distribution can be recontributed to an IRA. How do i amend a tax return The additional 10% tax on early distributions does not apply to a qualified reservist distribution. How do i amend a tax return Tax Treatment of Distributions Distributions from a qualified plan minus a prorated part of any cost basis are subject to income tax in the year they are distributed. How do i amend a tax return Since most recipients have no cost basis, a distribution is generally fully taxable. How do i amend a tax return An exception is a distribution that is properly rolled over as discussed under Rollover, next. How do i amend a tax return The tax treatment of distributions depends on whether they are made periodically over several years or life (periodic distributions) or are nonperiodic distributions. How do i amend a tax return See Taxation of Periodic Payments and Taxation of Nonperiodic Payments in Publication 575 for a detailed description of how distributions are taxed, including the 10-year tax option or capital gain treatment of a lump-sum distribution. How do i amend a tax return Note. How do i amend a tax return A recipient of a distribution from a designated Roth account will have a cost basis since designated Roth contributions are made on an after-tax basis. How do i amend a tax return Also, a distribution from a designated Roth account is entirely tax-free if certain conditions are met. How do i amend a tax return See Qualified distributions under Qualified Roth Contribution Program, earlier. How do i amend a tax return Rollover. How do i amend a tax return   The recipient of an eligible rollover distribution from a qualified plan can defer the tax on it by rolling it over into a traditional IRA or another eligible retirement plan. How do i amend a tax return However, it may be subject to withholding as discussed under Withholding requirement, later. How do i amend a tax return A rollover can also be made to a Roth IRA, in which case, any previously untaxed amounts are includible in gross income unless the rollover is from a designated Roth account. How do i amend a tax return Eligible rollover distribution. How do i amend a tax return   This is a distribution of all or any part of an employee's balance in a qualified retirement plan that is not any of the following. How do i amend a tax return A required minimum distribution. How do i amend a tax return See Required Distributions , earlier. How do i amend a tax return Any of a series of substantially equal payments made at least once a year over any of the following periods. How do i amend a tax return The employee's life or life expectancy. How do i amend a tax return The joint lives or life expectancies of the employee and beneficiary. How do i amend a tax return A period of 10 years or longer. How do i amend a tax return A hardship distribution. How do i amend a tax return The portion of a distribution that represents the return of an employee's nondeductible contributions to the plan. How do i amend a tax return See Employee Contributions , earlier, and Rollover of nontaxable amounts, next. How do i amend a tax return Loans treated as distributions. How do i amend a tax return Dividends on employer securities. How do i amend a tax return The cost of any life insurance coverage provided under a qualified retirement plan. How do i amend a tax return Similar items designated by the IRS in published guidance. How do i amend a tax return See, for example, the Instructions for Forms 1099-R and 5498. How do i amend a tax return Rollover of nontaxable amounts. How do i amend a tax return   You may be able to roll over the nontaxable part of a distribution to another qualified retirement plan or a section 403(b) plan, or to an IRA. How do i amend a tax return If the rollover is to a qualified retirement plan or a section 403(b) plan that separately accounts for the taxable and nontaxable parts of the rollover, the transfer must be made through a direct (trustee-to-trustee) rollover. How do i amend a tax return If the rollover is to an IRA, the transfer can be made by any rollover method. How do i amend a tax return Note. How do i amend a tax return A distribution from a designated Roth account can be rolled over to another designated Roth account or to a Roth IRA. How do i amend a tax return If the rollover is to a Roth IRA, it can be rolled over by any rollover method, but if the rollover is to another designated Roth account, it must be rolled over directly (trustee-to-trustee). How do i amend a tax return More information. How do i amend a tax return   For more information about rollovers, see Rollovers in Pubs. How do i amend a tax return 575 and 590. How do i amend a tax return Withholding requirement. How do i amend a tax return   If, during a year, a qualified plan pays to a participant one or more eligible rollover distributions (defined earlier) that are reasonably expected to total $200 or more, the payor must withhold 20% of the taxable portion of each distribution for federal income tax. How do i amend a tax return Exceptions. How do i amend a tax return   If, instead of having the distribution paid to him or her, the participant chooses to have the plan pay it directly to an IRA or another eligible retirement plan (a direct rollover), no withholding is required. How do i amend a tax return   If the distribution is not an eligible rollover distribution, defined earlier, the 20% withholding requirement does not apply. How do i amend a tax return Other withholding rules apply to distributions that are not eligible rollover distributions, such as long-term periodic distributions and required distributions (periodic or nonperiodic). How do i amend a tax return However, the participant can choose not to have tax withheld from these distributions. How do i amend a tax return If the participant does not make this choice, the following withholding rules apply. How do i amend a tax return For periodic distributions, withholding is based on their treatment as wages. How do i amend a tax return For nonperiodic distributions, 10% of the taxable part is withheld. How do i amend a tax return Estimated tax payments. How do i amend a tax return   If no income tax is withheld or not enough tax is withheld, the recipient of a distribution may have to make estimated tax payments. How do i amend a tax return For more information, see Withholding Tax and Estimated Tax in Publication 575. How do i amend a tax return Section 402(f) Notice. How do i amend a tax return   If a distribution is an eligible rollover distribution, as defined earlier, you must provide a written notice to the recipient that explains the following rules regarding such distributions. How do i amend a tax return That the distribution may be directly transferred to an eligible retirement plan and information about which distributions are eligible for this direct transfer. How do i amend a tax return That tax will be withheld from the distribution if it is not directly transferred to an eligible retirement plan. How do i amend a tax return That the distribution will not be subject to tax if transferred to an eligible retirement plan within 60 days after the date the recipient receives the distribution. How do i amend a tax return Certain other rules that may be applicable. How do i amend a tax return   Notice 2009-68, 2009-39 I. How do i amend a tax return R. How do i amend a tax return B. How do i amend a tax return 423, available at www. How do i amend a tax return irs. How do i amend a tax return gov/irb/2009-39_IRB/ar14. How do i amend a tax return html, contains two updated safe harbor section 402(f) notices that plan administrators may provide recipients of eligible rollover distributions. How do i amend a tax return If the plan allows in-plan Roth rollovers, the 402(f) notice must be amended to reflect this. How do i amend a tax return Notice 2010-84 contains guidance on how to modify a 402(f) notice for in-plan Roth rollovers. How do i amend a tax return Timing of notice. How do i amend a tax return   The notice generally must be provided no less than 30 days and no more than 180 days before the date of a distribution. How do i amend a tax return Method of notice. How do i amend a tax return   The written notice must be provided individually to each distributee of an eligible rollover distribution. How do i amend a tax return Posting of the notice is not sufficient. How do i amend a tax return However, the written requirement may be satisfied through the use of electronic media if certain additional conditions are met. How do i amend a tax return See Regulations section 1. How do i amend a tax return 401(a)-21. How do i amend a tax return Tax on failure to give notice. How do i amend a tax return   Failure to give a 402(f) notice will result in a tax of $100 for each failure, with a total not exceeding $50,000 per calendar year. How do i amend a tax return The tax will not be imposed if it is shown that such failure is due to reasonable cause and not to willful neglect. How do i amend a tax return Tax on Early Distributions If a distribution is made to an employee under the plan before he or she reaches age 59½, the employee may have to pay a 10% additional tax on the distribution. How do i amend a tax return This tax applies to the amount received that the employee must include in income. How do i amend a tax return Exceptions. How do i amend a tax return   The 10% tax will not apply if distributions before age 59½ are made in any of the following circumstances. How do i amend a tax return Made to a beneficiary (or to the estate of the employee) on or after the death of the employee. How do i amend a tax return Made due to the employee having a qualifying disability. How do i amend a tax return Made as part of a series of substantially equal periodic payments beginning after separation from service and made at least annually for the life or life expectancy of the employee or the joint lives or life expectancies of the employee and his or her designated beneficiary. How do i amend a tax return (The payments under this exception, except in the case of death or disability, must continue for at least 5 years or until the employee reaches age 59½, whichever is the longer period. How do i amend a tax return ) Made to an employee after separation from service if the separation occurred during o